1.市场整体回暖, 蓝思科技下半年出货峰值将超去年
集微网消息 (文/Lee) ,蓝思科技近日与各大投资基金及证券公司举行了分析师会议. 蓝思科技表示, 2018年上半年净利润同比增长40%—60%, 主要是上半年手机行业活力不足, 虽然蓝思科技二季度销售有很大的改善, 但是安卓系列新机型, 新规格较多, 良率爬升参差不齐, 影响了产品毛利率.
今年下半年蓝思科技的新产品已经开始生产, 交货, 但由于下游显示行业对玻璃的质量要求进一步提高, 因此我们对出厂良率及品质的把关更加严格, 今年下半年出货峰值会超过去年. 以下是投资者关系活动主要内容:
投资者: 上半年经营业绩的基本情况? 答: 上半年销售收入增长和预期相差不大, 净利润同比增长40%—60%, 经营性利润和最初预期有差别, 主要原因在业绩预告中有做说明. 主要还是上半年行业活力不足, 虽然二季度销售有很大的改善, 但是安卓系列新机型, 新规格较多, 良率爬升参差不齐, 影响了产品毛利率. 客户对于公司的研发高度重视, 下半年会继续有新产品大量量产, 各个主要客户以价格补偿及研发补贴的形式支持公司对新产品, 新工艺, 新设备等研制, 打样, 开发支出. 这种研发模式会慢慢被其他各个品牌客户接受.
投资者: 下半年新产品的备货情况及预计出货峰值? 蓝思科技: 下半年的新产品已经开始生产, 交货, 但由于下游显示行业对玻璃的质量要求进一步提高, 因此我们对出厂良率及品质的把关更加严格. 今年下半年出货峰值会超过去年.
投资者: 公司投资豪恩声学的原因? 蓝思科技: 一方面是财务投资, 一方面也是公司围绕手机相关领域打造产业群, 从而未来向客户提供更多的产品和服务.
投资者: 市场整体有回暖迹象, 公司是否有感受到? 蓝思科技: 有. 2018年上半年, 华为, OPPO, VIVO, 小米等各大国产品牌发布并量产了多款中高端新机型, 其中有多款采用了前后盖双面玻璃, 3D曲面玻璃的外观设计, 对本公司产品提出了大量需求.
投资者: 同业3D玻璃扩产动作较大, 公司的情况? 蓝思科技: 公司今年上半年3D玻璃的产量已经超过去年全年, 全年预计在6000-7000万片左右.
投资者: 日写蓝思的进展情况? 蓝思科技: 日写蓝思现处于打样, 试制阶段, 下半年开始出货. 目前主要是做掌上游戏机等产品.
投资者: 公司陶瓷, 蓝宝石等业务上半年情况及下半年展望? 蓝思科技: 智能可穿戴设备及平板电脑的贴合业务下半年会开展起来. 陶瓷, 蓝宝石方面, 经过了前期对新工艺, 新技术探索, 相关新产品本月已经量产交货, 新补充的产能也已逐步完工.
投资者: 下调可转债转股价格的股东大会未通过, 公司怎么看? 蓝思科技: 现场投票获得了通过, 主要是香港投资者在网上投了大量反对票. 公司第二大股东群欣公司因持有可转债, 而第一大股东为其一致行动人, 都回避了表决. 从2016年公司增发股票的角度看, 本次可转债初始转股价格较高, 最新有效的转股价格与现在的股价差距也较大, 不利转股, 因此公司希望通过适当下修转股价格来促成可转债持有人转股, 因为可转债持有人最终都是要转股的. 且可转债如不转股将增加公司财务费用2个多亿, 对公司的盈利也造成一定影响, 因此适当下修转股价格对于老股东来说也是有利的, 即便全部转股对每股收益的稀释也只有2%左右.
投资者: 净利润波动较大的原因? 蓝思科技: 根据终端品牌客户新机型创新的节奏, 年份呈现出大年, 小年切换的规律. 去年开始, 各大品牌客户确定了双玻璃方案, 对公司产品需求加大. 但是由于公司属于重资产行业, 无论收入如何, 固定的大量成本开支都避免不了, 因此淡旺季利润波动较大. 且客户每代产品都有不同技术, 规格, 在新产品开发阶段, 良率需要爬坡期. 上半年是行业淡季, 这些都是净利波动的影响因素.
从2020年开始, 通讯技术从4G向5G过渡. 2020年—2023年, 预计将出现由5G引发的持续换机热潮, 将使得行业呈现高增长态势.
投资者: 上半年汇率波动对公司的影响? 公司相关对冲手段? 蓝思科技: 人民币适当贬值对公司有利. 上半年公司总体汇兑损失约1.3个亿. 公司通过尽量使资产与负债配置平衡来减小汇兑风险, 也可以通过金融衍生品对冲风险, 但是汇率波动速度太快, 影响因素多, 情况十分复杂, 要做到完全避免很难.
早前, 蓝思科技发布公告称, 今年上半年公司净利润比上年同期上升40%至60%, 盈利43548.41万元至49769.62万元 .
对此, 蓝思科技表示, 2018 年上半年, 华为, OPPO, VIVO, 小米等各大国产品牌发布并量产了多款中高端新机型, 其中有多款采用了前后盖双面玻璃, 3D 曲面玻璃的外观设计, 对本公司产品提出了大量需求. 但消费电子产品市场需求整体较为乏力, 大量新品试制投产导致良率损耗加大. 另外, 由于公司规模扩大及一线生产员工数量增加, 与之相关的固定资产折旧, 员工工资等成本开支显著增长.
此外, 报告期内, 蓝思科技配合各大品牌客户进行新技术, 新材料, 新工艺, 新设备等研发试制, 为下半年生产旺季做准备, 投入了大量研发费用. 同时, 公司也了收到了客户支付的较大数额的研发收入. 非经常性损益对当期净利润的影响约为 85,914.57 万元. (校对/Lee)
2.欣旺达拟7.25亿收购东莞锂威剩余49%股权
集微网消息 (文/Lee) ,蓝思科技近日与各大投资基金及证券公司举行了分析师会议. 蓝思科技表示, 2018年上半年净利润同比增长40%—60%, 主要是上半年手机行业活力不足, 虽然蓝思科技二季度销售有很大的改善, 但是安卓系列新机型, 新规格较多, 良率爬升参差不齐, 影响了产品毛利率.
今年下半年蓝思科技的新产品已经开始生产, 交货, 但由于下游显示行业对玻璃的质量要求进一步提高, 因此我们对出厂良率及品质的把关更加严格, 今年下半年出货峰值会超过去年. 以下是投资者关系活动主要内容:
投资者: 上半年经营业绩的基本情况? 答: 上半年销售收入增长和预期相差不大, 净利润同比增长40%—60%, 经营性利润和最初预期有差别, 主要原因在业绩预告中有做说明. 主要还是上半年行业活力不足, 虽然二季度销售有很大的改善, 但是安卓系列新机型, 新规格较多, 良率爬升参差不齐, 影响了产品毛利率. 客户对于公司的研发高度重视, 下半年会继续有新产品大量量产, 各个主要客户以价格补偿及研发补贴的形式支持公司对新产品, 新工艺, 新设备等研制, 打样, 开发支出. 这种研发模式会慢慢被其他各个品牌客户接受.
投资者: 下半年新产品的备货情况及预计出货峰值? 蓝思科技: 下半年的新产品已经开始生产, 交货, 但由于下游显示行业对玻璃的质量要求进一步提高, 因此我们对出厂良率及品质的把关更加严格. 今年下半年出货峰值会超过去年.
投资者: 公司投资豪恩声学的原因? 蓝思科技: 一方面是财务投资, 一方面也是公司围绕手机相关领域打造产业群, 从而未来向客户提供更多的产品和服务.
投资者: 市场整体有回暖迹象, 公司是否有感受到? 蓝思科技: 有. 2018年上半年, 华为, OPPO, VIVO, 小米等各大国产品牌发布并量产了多款中高端新机型, 其中有多款采用了前后盖双面玻璃, 3D曲面玻璃的外观设计, 对本公司产品提出了大量需求.
投资者: 同业3D玻璃扩产动作较大, 公司的情况? 蓝思科技: 公司今年上半年3D玻璃的产量已经超过去年全年, 全年预计在6000-7000万片左右.
投资者: 日写蓝思的进展情况? 蓝思科技: 日写蓝思现处于打样, 试制阶段, 下半年开始出货. 目前主要是做掌上游戏机等产品.
投资者: 公司陶瓷, 蓝宝石等业务上半年情况及下半年展望? 蓝思科技: 智能可穿戴设备及平板电脑的贴合业务下半年会开展起来. 陶瓷, 蓝宝石方面, 经过了前期对新工艺, 新技术探索, 相关新产品本月已经量产交货, 新补充的产能也已逐步完工.
投资者: 下调可转债转股价格的股东大会未通过, 公司怎么看? 蓝思科技: 现场投票获得了通过, 主要是香港投资者在网上投了大量反对票. 公司第二大股东群欣公司因持有可转债, 而第一大股东为其一致行动人, 都回避了表决. 从2016年公司增发股票的角度看, 本次可转债初始转股价格较高, 最新有效的转股价格与现在的股价差距也较大, 不利转股, 因此公司希望通过适当下修转股价格来促成可转债持有人转股, 因为可转债持有人最终都是要转股的. 且可转债如不转股将增加公司财务费用2个多亿, 对公司的盈利也造成一定影响, 因此适当下修转股价格对于老股东来说也是有利的, 即便全部转股对每股收益的稀释也只有2%左右.
投资者: 净利润波动较大的原因? 蓝思科技: 根据终端品牌客户新机型创新的节奏, 年份呈现出大年, 小年切换的规律. 去年开始, 各大品牌客户确定了双玻璃方案, 对公司产品需求加大. 但是由于公司属于重资产行业, 无论收入如何, 固定的大量成本开支都避免不了, 因此淡旺季利润波动较大. 且客户每代产品都有不同技术, 规格, 在新产品开发阶段, 良率需要爬坡期. 上半年是行业淡季, 这些都是净利波动的影响因素.
从2020年开始, 通讯技术从4G向5G过渡. 2020年—2023年, 预计将出现由5G引发的持续换机热潮, 将使得行业呈现高增长态势.
投资者: 上半年汇率波动对公司的影响? 公司相关对冲手段? 蓝思科技: 人民币适当贬值对公司有利. 上半年公司总体汇兑损失约1.3个亿. 公司通过尽量使资产与负债配置平衡来减小汇兑风险, 也可以通过金融衍生品对冲风险, 但是汇率波动速度太快, 影响因素多, 情况十分复杂, 要做到完全避免很难.
早前, 蓝思科技发布公告称, 今年上半年公司净利润比上年同期上升40%至60%, 盈利43548.41万元至49769.62万元 .
对此, 蓝思科技表示, 2018 年上半年, 华为, OPPO, VIVO, 小米等各大国产品牌发布并量产了多款中高端新机型, 其中有多款采用了前后盖双面玻璃, 3D 曲面玻璃的外观设计, 对本公司产品提出了大量需求. 但消费电子产品市场需求整体较为乏力, 大量新品试制投产导致良率损耗加大. 另外, 由于公司规模扩大及一线生产员工数量增加, 与之相关的固定资产折旧, 员工工资等成本开支显著增长.
此外, 报告期内, 蓝思科技配合各大品牌客户进行新技术, 新材料, 新工艺, 新设备等研发试制, 为下半年生产旺季做准备, 投入了大量研发费用. 同时, 公司也了收到了客户支付的较大数额的研发收入. 非经常性损益对当期净利润的影响约为 85,914.57 万元. (校对/Lee)
3.深南电路董事长由镭辞职
集微网消息, 从7月份开始, 国内各PCB大厂纷纷发布涨价通知, 称受环保限产及覆铜板, 铜箔等原料价格上涨影响, 企业选择涨价. 作为内资PCB领军企业之一的深南电路营收同步受益外, 公司股票连日大涨.
不过, 在业绩向好股票大涨的同时, 深南电路却迎来重大人事变动.
7月18日晚间, 深南电路发布公告称, 公司董事会于近日收到董事长由镭的书面辞职报告, 其报告自送达董事会时生效. 由镭因工作原因申请辞去公司董事长, 董事, 董事会战略委员会委员及召集人等职务.
公告披露, 截至目前, 由镭未持有公司股份, 辞职后, 由镭不再担任公司的任何职务.
与此同时, 深南电路董事会于近日收到董事, 总经理杨之诚的书面辞职报告. 据披露, 杨之诚因工作原因申请辞去公司总经理职务, 辞职报告自送达董事会起生效; 杨之诚辞去上述职务后, 担任深南电路董事长职务. (校对/小北)
4.新iPhone充电器Type C取代USB-A, 产业链全开赶工中
集微网综合报道, 苹果即将推出的新iPhone充电器传将大改款.
苹果即将推出的新iPhone充电器传将大改款, 接口将首度采用Type C取代既有的USB-A接口, 光宝取得全新的充电器订单, 工厂产能全开, 全力赶工出货.
业界人士分析, Type C在充电, 传输数据量, 影音等功能具备传统USB传输所没有优势, 随着苹果, 英特尔, 微软, Google, 亚马逊等国际大厂相继支持该规格之后, 称霸终端电子产业且一统江湖的态势底定, 将为相关芯片厂带来庞大商机.
由于新iPhone出货量上看逾1.8亿支, 每一支新机都要搭配一副新充电器出货, 需求大爆发, 并将推升新一波连接线升级潮, 正崴等业者同步沾光.
据了解, 台湾地区电源双雄台达电, 光宝均为苹果供应链, 台达电主攻高单价苹果笔电Mac系列的充电器; 光宝则涵盖笔电, 桌机, 及iPhone等全系列产品. 不过, 两家公司发言系统18日均不回应订单动态.
外电披露, 苹果新iPhone将导入Type C接口, 是iPhone首度采用Type C. 新机的Type C接口并非放在手机端, 而是在充电器端的接口, 取代既有的USB-A, 手机端的接口仍维持苹果独家的Lightning接口.
外电报导, 新iPhone充电器将由光宝, 伟创力 (Flextronics) 和Artesyn等厂商制造. 由于传统被称为 '豆腐头' 的5W (瓦) 旧iPhone充电器将被淘汰, 改为新的18W快充头, 升级汰换需求将相当可观, 光宝等供应苹果充电头的电源供应器业者, 成为头号受惠者.
据供应商指出, 这次全新规格的充电器, 将随着iPhone新机同捆包装供货, 由于新iPhone出货量上看逾1,8亿支, 初期需求量大, 光宝等业者产能全开, 全力赶工中, 只能优先提供与新机同捆出货的需求, 无法在其他零售渠道单独购买, 因此初期消费者恐难在一般渠道买到新充电器, 尤其可见初期的需求量之大.
此外, 正崴, 大陆立讯过去是苹果连接线的主要供应商, 此次有望跟着转换到新专案. 由于iPhone的传输充电线, 虽然一端维持Lightning接口, 但另一端从USB-A改成Type C, 同样将引爆连接线的升级潮.
Type C具传输速度与充电速度较快等优点, 且正反面皆可插拔, 不用考虑插头方向, 被认为是大势所趋.
Type C是新一代通用序列汇流排 (USB) 的硬件接口形式, 最高传输速度达10Gbps, 比原本主流的USB-A接口最多快上20倍; 最高供电能力100W, 对照传统USB-A的2.5W, 充电速度更快.
另外, Type C的连接埠尺寸仅8.3x2.5mm, 比USB-A的12x5mm小, 更有助于智慧手机等行动运算装置朝轻薄短小化设计发展; 加上Type C正反面皆可插, 集众多优点于一身, 被视为未来传输接口主流.
在Type C相关IC方面, 新iPhone首度导入Type C, 并支持快充功能, 有望让相关技术更普及, 昂宝, 钰创, 伟诠电等着墨于Type C与快充芯片的IC设计厂受惠大, 昂宝今年快充芯片占比更将大幅拉升, 表现相对亮眼.
其中, 昂宝在NB大厂相继导入之下, USB-PD在今年初开始放量, 出货优于预期, 尤其该公司凭藉高性价比优势, 今年再打入另一新品牌客户供应链, 目前主要出货两大客户皆为全球前三大的NB品牌, 上半年USB-PD芯片营收占比将拉高至10%至15%, 较去年同期呈现倍数成长, 下半年出货量仍维持双位数季增长.
钰创则与旗下钰群携手抢市, 共同推出USB Type C PD 3.0控制芯片, 日前通过Quick Charge 3.0认证, 可根据移动的属性不同, 选择最佳的供电电压, 让手机充电速度提升二倍, 最高传输电力可达100瓦, 最高速数据传输率为USB 3.1 10Gbp.
伟诠电同样切入USB-PD控制芯片, 并获得USB开发者论坛 (USB-IF) 认证通过, 该USB-PD控制芯片应用广泛, 支持新兴的Type C产品电源供应器.
5.镜头需求激增, 六大光学镜头厂大扩产
智能手机走向多镜头化, 加上车载需求激增, 引爆镜头需求大开, 面临供不应求盛况. 因应客户需求, 大立光, 玉晶光, 新钜科, 佳凌, 光耀科, 先进光等六大光学镜头厂都将大扩产, 估计未来三年内, 整体产能将扩增50%, 甚至翻倍.
智能手机仍是镜头最大主流应用, 尽管外界质疑智能手机市场可能面临饱和, 不过, 大立光执行长林恩平日前表态, 认为镜头需求量并没有减低, 且技术制程难度拉高, 从静态镜头结合其他动件, 走向动态设计, 他对塑胶镜头的成长性仍看好.
林恩平透露, 新厂主要为手机镜头应用的延伸, 最快2020年看到这项新科技. 外界解读可能与扩增实境 (AR) 相关, 光学镜头应用多元化, 需求强劲, 可能再陷供需缺口, 让光学厂急于找地扩产.
玉晶光也持续扩冲厦门厂产能, 去年已投资逾10亿元汰旧换新设备等, 估计今年资本支出也不输去年.
新钜科原本主要生产重心在东莞, 目前拟转回台湾, 于台中附近再寻觅2公顷, 约6,000坪土地扩产. 光耀科原本生产重镇在江苏盐城, 据了解, 去年已在该厂附近再取得另一块土地扩产, 支应订单需求. 佳凌则在台中, 大陆或越南找地扩产.
6.盘点国内 '小而美' 六大封测厂: 红光股份, 利扬芯片……
集微网消息 (文/Lee) , 根据中国半导体协会数据, 2017年国内集成电路封测业的销售额达1889.7亿元, 同比增长20.8%. 在国内, 除了有长电科技, 通富微电, 华天科技, 这样通过自主研发和兼并收购成功跻身全球前十的封测大厂. 还有一些走 '小而美' 路线的中小厂商, 例如专注电源管理芯片封测的芯哲科技, 在全球指纹识别测试市场市占率达 20%的利扬芯片等封测厂商, 通过新三板上市在各自的领域创出一片天.
据集微网不完全统计, 在124家新三板半导体企业中, 有49家集成电路企业, 其中有华岭股份, 电通微电, 红光股份, 利扬芯片, 华隆微电, 芯哲科技共计六家专注于半导体的封装测试环节.
MEMS封装领导者: 红光股份 红光股份是一家专业从事半导体分立器件, 集成电路, MEMS的封装和测试的企业, 目前红光股份将产能结构向MEMS领域调整. 2017年, MEMS产量增长两倍, 并成功开发了用于汽车音响等领域的功率器件产品, 进一步巩固公司在MEMS封装领域的强势地位.
2017年, 公司实现营业收入2亿元, 同比增长12.1%, 归母净利润为1529.4万元, 同比增长53.11%.
第三方独立测试商: 华岭股份 华岭股份是国内最大的第三方独立测试商, 主营业务即为晶圆测试, 成品测试和测试程序开发. 产品覆盖计算机, 通信, 宽带, 数据存储, 消费电子, 新型电子等多个领域, 主要客户为上海复旦微电子和中芯国际.
2017年, 华岭股份实现营收1.26亿, 同比增长3.54%; 归母净利3372.2万, 同比下降43.09%.
指纹识别测试市场市占率达 20%: 利扬芯片 利扬芯片专业从事集成电路测试业务, 拥有信息安全, 北斗导航, 智能电表, SOC, 触控, 指纹识别等不同产品类型的测试方案开发及测试量产经验. 尤其在指纹识别芯片测试方面, 公司在国内具备领先优势. 全球指纹识别产品市场占比较高的汇顶科技是利扬芯片营收占比50%以上的大客户.
2017年, 利扬芯片实现营收1.29亿元, 同比增长34.4%, 归母净利润为2015.5万元, 同比增长38.05%, 毛利率达44%. 依托优质客户, 利扬芯片指纹识别芯片测试占全球市场20%份额. 公司提前布局IoT (物联网) 以及RF (无线射频) 芯片业务, 应用领域包括智能家居, 智能穿戴, 智能交通, 智能物流, 智能安防, 智能医疗等, 预计可带来新的利润增长点.
专注电源管理领域封测: 芯哲科技 芯哲科技于2007年6月成立, 是一家从事电源管理领域的集成电路封装测试公司, 主要客户为比亚迪, 上海华虹NEC, 上海贝岭, BCD及海外客户.
芯哲科技2017年营业收入为1.76亿元, 较上年同期增长16.37%; 归属于挂牌公司股东的净利润为358.96万元, 较上年同期下滑48.84%.
领先的功率器件封装测试厂商: 华隆微电 华隆微电主要从事于半导体芯片的封装测试业务. 主要生产经营的产品有三类: 第一类是传统功率器件及新型节能功率器件的封装测试; 已经构建了稳定的配套生产客户,国内功率器件领头企业,如吉林华微, 华润华晶, 深爱半导体的产品都在这里形成了配备生产.
第二类是霍尔驱动集成电路的封装测试, 霍尔IC产品的领头企业上海新进半导体, 绍兴光大实业也实现了配备生产能力. 第三类是LED驱动电路和功率器件的组合器件的封装测试. 产品主要应用于计算机及外围设备, 通讯设备, 照明, 汽车电子, 电控玩具, 家用电器及其它消费电子电器等多个领域.
2017年, 华隆微电实现营业收入为3617.65万元, 较上年同期增长16.57%; 归属于挂牌公司股东的净利润为45.46万元, 较上年同期减少53.04%; 基本每股收益为0.03元, 较上年同期减少57.14%.
转型压力传感器: 电通微电 电通微电是一家专业从事集成电路 (IC) 中测, 晶圆切割, 芯片封装测试, MEMS压力传感器研发生产及销售等高技术服务业务的企业. 2015年深圳电通纬创公司已与美国ALL SENSORS公司合资成立了深圳华美澳通传感器有限公司, 展开压力传感器的研发, 生产及销售.
2017年, 电通微电实现营收1.04亿元, 同比增长37.88%; 实现归母净利542.92万元, 同比上涨3.55%.