1.花旗:蘋果對新款iPhone供應商砍價,3D模組調降15%;
集微網消息, 花旗環球證券出具最新報告指出, 受到蘋果可能針對新款iPhone材料砍價及大陸廠商供應組件增加等因素影響, 下調鏡頭, 感測元件與LCD版iPhone的材料成本預估.
花旗是對新款iPhone組件可能砍價開出第一槍的機構, 其中, 特別下調低價LCD版iPhone成本預估, 預期該款iPhone總成本介於iPhone 8與iPhone 8+. 然而花旗也指出, 隨著LCD版iPhone出貨遞延改善, 其拉貨數量仍將逐步高於OLED版iPhone.
花旗環球證券科技產業分析師楊維倫表示, 根據供應鏈訪查, 新款iPhone材料可能遭到砍價, 主要來自蘋果關注成本壓力, 當中鏡頭模組, 感測元件平均售價 (ASP) 較高, 加上大陸供應鏈崛起, 有較高機率面臨砍價. 預期雙鏡頭模組價格比去年下調6%至10%, 3D感測模組調降15%.
依據花旗列出的三款iPhone材料清單, 去年發表的iPhone 8, iPhone 8+及iPhone X, 後置鏡頭成本分別為每單位15, 26, 29美元, 前置鏡頭皆為6美元, iPhone X的3D鏡頭模組20美元.
預估今年將發表的6.1寸LCD iPhone, 5.8寸及6.5寸OLED iPhone, 後置鏡頭成本各為13, 26, 26美元, 前置皆降至5美元, 感測模組則全面降為17美元.
花旗據此調降LCD版iPhone的總成本至261.4美元, 另二款OLED版iPhone分別為342.6, 374.1美元. 鏡頭供應鏈中, 相對看好歐菲光, 組裝廠看好和碩, 緯創, 機殼廠則青睞可成.
花旗同時更新三款iPhone出貨預測, 研判整體拉貨將先由OLED版iPhone帶動, 第3季三款新機共出貨2,200萬部, 包括OLED版及LCD版各2,000萬部, 200萬部, 第4季累積出貨6,800萬部.
2.歐菲科技: 3D sensing為攝像頭產業鏈帶來5-10年滲透期;
集微網消息, 在日前歐菲科技2017年度股東大會上, 公司高管表示當前手機數量增長有限, 但產品價格增速顯著, 未來公司會在3D sensing等光學業務上持續投入, 適時向上遊領域延伸.
在iPhone X的帶動下, Face ID已經成為安卓陣營手機創新的一大方向. 歐菲科技在年報預計, 在智能手機產品創新持續的趨勢下, 2018年將會有更多廠商的旗艦機型中採用3D 結構光人臉識別功能, 並有望在2019年普及, 未來3D sensing將為相關攝像頭產業鏈帶來5-10年的快速滲透期.
3.電視面板 6, 7月價格跌勢收斂;
根據群智諮詢 (Sigmaintell) 數據顯示, 6月份電視整機採購心理趨穩, 隨著第三季需求旺季備貨預期來臨, 採購端會進行積極備貨準備, 至於供應端仍維持較高的的產能利用率. 但面板廠商從第二季已開始調整產品結構, 6月面板價格跌幅縮小, 7月份中大尺寸面板跌幅將進一步收斂到3~ 5美元.
各尺寸表現來看, 32吋雖受到美國政府關稅政策不穩定的影響, 美國需求偏保守, 但仍然可預期維持一定數量, 而且新興市場像是印度等地備貨需求不錯. 另一方面, 大陸面板廠積極控制產出, 減少32吋面板產量, 使得32吋的供需趨於平衡, 32吋面板價格有望止跌回穩.
中尺寸面板方面, 6月份平均仍有3~ 4美元的跌幅, 39.5吋~ 43吋面板, 受到項目及備貨需求拉動, 庫存壓力減輕, 預計7月的價格降幅將收斂到2美元左右. 49吋~ 50吋面板整體來看庫存依然偏高, 價格維持下降的趨勢, 跌幅大約在3~ 5美元. 由於面板廠策略調整, 轉做其他尺寸, 預期7月份價格降幅收斂到3美元.
在55吋方面, 需求和供應均增長, 預計面板價格依然維持下降趨勢, 但降幅將從單月5美元收斂到3美元. 至於65吋及以上的大尺寸電視面板, 上半年嚴重供過於求, 每月跌幅都高達10美元, 所幸下半年北美等海外市場備貨需求逐步恢複, 價格降幅縮小, 預期7月份跌幅將縮小到5美元.
整體來看, 群智諮詢指出, 第二季面板價格大跌, 部份尺寸電視面板都下探現金成本, 面板廠紛紛調整產能和產品組合. 進入傳統旺季, 預計7月43吋及以下小尺寸面板有望止跌回穩, 中大尺寸價格降幅收斂到3~ 5美元. 至於面板價格何時止跌? 還是要看市場拉貨力道.
面板價格從去年中反轉向下, 已經下跌超過1年, 第三季仍是小跌的走勢. 對於第三季展望, 群創前董事長王志超直言, 第二季經營辛苦, 第三季還是傳統旺季, 希望可以好一點. 但是市場供需沒有變好, 還是供過於求的狀況. 需求會提升, 但價格還是很辛苦, 大家就要拚製造成本, 有競爭力就可以生存, 沒有競爭力就會面臨虧損.
(工商時報)
4.鴻海集團撐腰 群創想擺脫純面板廠的評價
面板產業瞬息萬變, 市場競爭烈, 中國面板廠近幾年產能大舉擴充, 更是加重供需失衡的壓力, 面對陸廠有國家當靠山, 大舉砸錢擴產的強力追兵, 台灣面板廠的確要思考下一步變怎麼走, 群創董事長由外資出身的洪進揚接任, 給了外界相當多的聯想空間.
轉任群創顧問的王志超說的直白, 認為台灣面板產業已經沒有退路, 真的要活的話一定要跨出去, 差異化其實只能爭一時不能爭千秋, 只能多活個 3 年, 5 年; 群創近年來積極在整機及品牌上布局, 資深產業專家表示, 其實已經強烈顯現出要擺脫純面板廠評價的企圖.
群創今年不僅是董事長換人做, 同時也啟動對外投資的動作, 與鴻海一起入股北美最大電視品牌 VIZIO, 全力衝刺美國整機出海口, 從更深一層來看, 這起入股案, 結合在鴻海威州的面板廠, 加上群創整機製造能力與技術, 夏普及 VIZIO 兩個品牌, 有助鴻海集團在北美市場一條龍的布局.
除了集團資源合作衝刺整機之外, 董事長洪進揚出身外資, 要如何提高市場對群創的評價, 除了根據過往主軸, 用技術研發, 智能製造的根本, 繼續推進「加值化, 多元化, 平台化」三化方向外, 外界更關注群創是否會有進一步的分拆, 或是與集團其他面板事業進一步整合.
洪進揚對如何提高群創評價沒有把話說死, 僅是強調不排除任何可能性, 至於所謂的分拆也不是簡單的一拆二或一拆三可以做到, 但也透露出小而美或許更能吸引市場關注的訊息, 不過, 一切都要再權衡評估.
但是, 外資背景, 加上是由鴻海集團空降, 洪進揚未來會如何利用資本市場操作, 透過財務手段或是其他方法來構建群創長遠競爭力, 提高群創的市場價值, 都留有相當大的聯想空間. 钜亨網