6月15日晚間, 證監會發布消息稱, 小米發行中國存托憑證將於今日召開的2018年第88次發行審核委員會工作會議中審核, 6月19日也是端午假期後的第一個工作日. 從首次遞交CDR發行申請到上會, 小米僅花了12天時間, 而之前被認為是閃電上會的工業富聯從首次遞交IPO申請到上會總共花了35天.
如果小米在今日闖關成功, 成為CDR發行第一股, 那麼將創下A股IPO史上多項先例, 如公司股權結構上含表決權不一致的AB股, 未拆除VIE架構, 以CDR+港股的方式IPO等.
小米12天就閃電上會
6月15日晚間, 證監會發布消息稱, 小米發行中國存托憑證(CDR)將於6月19日召開的2018年第88次發行審核委員會工作會議中審核.
在6月7日, 小米首次遞交了CDR發行申請, 這就意味著, 從首次遞交CDR發行申請到正式上會, 小米總共只經曆了12天, 而之前被市場認為是閃電上會的工業富聯從首次遞交IPO申請到上會總共花了35天.
據Wind資訊統計, 在目前排隊的近280家擬IPO企業中, 只有4家企業首次公告招股說明書的時間是在今年, 在2012年~2017年間首次公告招股說明書的企業多達274家, 更有3家企業的首次公告招股說明書是在2012年之前.
在6月14日, 發審委就小米的首發申請給出反饋意見, 一共羅列了多達84個提問, 字數超2萬字, 從各個環節對小米此次發行CDR進行了嚴格問詢.
從證監會和滬深交易所最近發布的一系列針對創新企業發行股票, CDR的相關細則看, 強化了對創新企業的減持約束, 對實際控制人, 董監高等加強監管, 在公司實現盈利前不得進行減持. 此外, 政策還強化了創新企業的資訊披露和風險提示.
或將創A股史上多項第一
如果在今日順利過會, 那麼小米將創下A股IPO史上的多項先例, 如公司股權結構上含表決權不一致的AB股, 未拆除VIE架構, 以CDR+港股的方式IPO等.
如果過會, 小米CDR的融資規模會有多少呢?
6月14日, 證監會披露了小米CDR招股書的更新版本, 小米此次CDR的發行規模對應的基礎股份佔CDR和港股發行後總股本的比例不低於7%, 且本次發行CDR所對應的基礎股份佔CDR和港股發行總規模比例不低於50%.
根據這7%和50%的比例來測算, 目前多家賣方機構分析認為, 小米此次發行CDR的規模將達300億元人民幣. 在A股曆史上, 這一首發融資規模將進入前10位, 並有望超過國泰君安, 成為2011年以來A股募資規模最大的IPO.
《每日經濟新聞》記者注意到, 目前一些券商機構對小米的上市已經做好了準備. 新財富分析師集中的國泰君安, 廣發證券, 天風證券都已經發布了專題研究報告, 涉及獨特的 '小米模式' , 小米產業鏈等.
某券商家電首席分析師向《每日經濟新聞》記者表示, 與以往BATJ對行業的顛覆一樣, 小米未來在某些行業也將扮演同樣的角色, 其可以佔領的白板市場還有不少.