集微网消息, 驱动IC厂硅创今年首季受客户去化库存影响, 合并营收20.75亿元, 年增率低于2%, 单季营收仅较去年同期微幅成长.
首季大陆手机品牌相关供应链普遍感受到客户仍处于去化库存阶段, 拉货情况趋平淡.
进入第2季, 随着客户拉货趋于积极, 业界看好硅创驱动IC及传感器出货都将较首季成长, 出货可望逐步增温, 业绩也将跟进增长.
展望第2季营运, 业界表示, 目前下游客户库存水位已经降到相对低点, 整体供应链将开动起来, 为今年新机布局生产. 以产业上, 下游的关系来看, 预计硅创等驱动IC厂4月营收将开始放量出货. 业界看好硅创第2季合并营收有机会优于去年同期. 硅创不对此置评.
硅创主要以零电容驱动IC为出货主力, 今年全年智能手机驱动IC出货量将可望优于去年. 硅创布局智能手机产品线逐渐完整, 支持18: 9 FHD及18: 9触控面板驱动IC等陆续送认证, 业界预估硅创2018年智能手机驱动IC出货量将成长至1.2亿颗, 出货量年成长30.0%以上.
此外, 受惠功能手机需求回温, 硅创第2季营运动能启动, 单季营收挑战双位数成长, 业界预期全年面板驱动IC出货量维持5亿颗以上水准.
在历经去年手机库存调整及面板尺寸规格转换, 功能手机在第2季营运逐渐回温, 尤其新型功能手机已可连接当前主流4G网络, 包括印度电信运营商Reliance Jio推出价格便宜却功能强大的功能手机, 大受印度消费者欢迎.
市调机构 Counterpoint Research统计, 2017年全球功能手机出货量逆势成长5%为4.5亿支, 2018年展望乐观. 加上穿戴设备与物联网应用, 4G儿童手表一年出货规模达6000万支. 硅创第2季营运开始加温, 出货量可望逐月放大, 单季营收挑战双位数成长.
2.国产手机零部件采购反弹 '寒冬' 或将结束
近期, 中国手机市场的坏消息不断, 在2017年第一次出现年度下滑之后, 官方统计数据显示, 今年一季度, 中国智能手机市场出现了四分之一的大幅暴跌, 如此跌幅堪称史无前例. 不过据台湾媒体最新消息, 中国手机市场的低迷可能得到缓解, 华为, 小米等一线手机厂商, 近期加大了芯片等零部件的采购备货.
根据中国信息通信研究院的报告, 中国智能手机市场一季度萎缩幅度约为四分之一. 和大幅暴跌相一致的是, 国产手机品牌出现了一个接一个的不利消息, 比如乐视, 魅族, 金立等公司传出了大规模裁员, 高管流失, 关闭生产线, 债务危机的新闻.
中国台湾地区是全球最重要的手机零部件供应基地之一, 台湾供应链掌握了全球手机市场的一些先发迹象. 据台湾电子时报网站引述半导体行业人士报道称, 自从三月份以来, 中国手机厂商的芯片订单开始大幅度上扬, 上涨的动能可能持续到五月份.
据报道, 大幅增加芯片零部件采购的中国手机厂商包括了华为, 小米, OPPO, vivo, 魅族等.
消息人士称, 有多重原因导致中国手机厂商大规模采购零部件, 除了自身产品计划之外, 也取决于竞争对手美国苹果公司的状况.
台湾地区大量供应商同时也面向苹果公司提供零部件, 据悉, 苹果台湾供应商二季度的业绩预测比较低迷, 另外目前发售的的苹果手机生产和存货规模有限, 影响了供应链. 另外, 每年的上半年是苹果公司和供应商的一个淡季, 苹果一般会在九月份的秋季发布会上发布新手机, 因此二季度的生产和采购处于一个低谷期.
因此, 趁着苹果采购规模下降, 中国手机厂商开始加紧采购和备货. 以免未来苹果公司的大规模订单导致供应链供应能力陷入紧张.
智能手机的芯片零部件涉及面较广, 包括了应用处理器, 基带处理器, 内存芯片, 闪存芯片, 其他摄像头在内的芯片产品.
联发科是中国手机处理器的重要供应商. 据报道, 三月份, 联发科的营业收入创造了四个月来的新高. 联发科方面表示, 中国手机厂商供应链的库存过高问题目前已经基本得到解决.
触摸屏芯片供应商Focaltech公司在三月份的收入也创造新纪录. 消息人士表示, 这个指标也证明中国手机厂商的芯片采购开始反弹.
今年一季度四分之一的市场暴跌, 可能并不是中国智能手机市场的常态. 就在三月份, 国内手机厂商争先恐后举办发布会, 推出了各种新产品, 这些产品将会在苹果新手机上市之前的两个季度之内大规模上市销售, 抢夺消费者的 '钱包' .
消息人士称, 为了争抢份额, 中国手机厂商目前竞争十分激烈, 他们进一步提高了产品性价比. 另外一些手机厂商准备在下半年发布的新手机中, 模仿苹果推出三维识别和脸部识别功能.
不过台湾媒体之前也报道称, 目前人工智能成为中国手机厂商竞相追逐的热点, 苹果iPhone X中推出的三维识别和脸部识别, 并未获得消费者广泛认可(有消费者认为使用体验还不如过去的指纹识别), 因此中国手机厂商并不会大面积推广, 另外三维识别模块目前的成本依然太高(高达几百元人民币), 尚未达到大规模普及的条件.
供应链消息人士称, 虽然中国手机厂商的芯片采购出现反弹, 但是考虑到手机市场逐步饱和, 因此目前的采购动力是否能够维持到五一劳动节之后, 尚不可知.
最近的相关报告显示, 国内手机市场的大幅萎缩, 正在进一步加剧行业集中化, 华为, 小米, OPPO, vivo和苹果成为中国五大手机巨头, 占据了八成左右的份额, 而其他的边缘化手机厂商市场份额越来越微弱, 甚至到了几乎可以忽略不计的地步, 其中三星电子在中国的份额也跌破了1%. 腾讯科技
3.新iPhone可能支持双卡双待 供应链四季度起可望强劲增长
凯基投顾最新报告中预期今年下半年新款6.1英寸LCD iPhone可能有双卡双待 (DSDS: 有二个实体SIM卡插槽, 非指eSIM支持) 与单卡 (single SIM) 两个机型, 故最低售价可能在550~650美元, 有利出货动能, 因此, 正向看待相关供应链动能.
在2018年下半年新款iPhone (包括6.5英寸OLED, 5.8英寸OLED与6.1英寸LCD) 新产品生命周期 (出货时间为3Q18-3Q19) 中, 凯基投顾预估6.1英寸LCD iPhone占总出货比重可达约65~75%, 出货量达约1~1.2亿台.
若6.1英寸LCD iPhone 可能有双卡双待与单卡两个机型, 将有两个益处, 其中, 可创造更多价格区间, 透过低价单卡机型显著推升出货动能, 例如双卡双待机型售价650~750美元, 单卡售价550~650美元, 另外, 双卡双待有利于提升中国与商务市场市占率.
预估6.1英寸LCD iPhone因开案较晚与临时加入双卡双待, 因此量产时间较OLED版本晚约三~五个星期, 故业绩对相关供应链最快须至9月才能开始有显著贡献. 但因双卡双待与低价可望显著挹注出货动能, 因此, 凯基投顾相信相关供应链2018年第4季到2019年第2季业绩可望将有强劲年成长.
另外, 凯基投顾认为, 5.8英寸OLED机型因屏幕较少, 售价较LCD版本贵, 且不支持DSD (6.5英寸OLED与6.1英寸LCD均支持DSDS) , 故难以吸引消费者, 因此, 此机型存在下修风险. 又因6.5英寸OLED售价较贵, 因此, 6.1英寸LCD iPhone 将占据大部分下半年新款 iPhone 出货比重.
代工方面, 2018年下半年新款6.1英寸LCD版iPhone组装, 分别由和硕, 鸿海与纬创分食, 三大代工厂的订单比重依序为60%, 30%与10%.
郭明錤之前表示, 6.1英寸LCD iPhone需求强劲, 为降低供应风险, 因此由和硕, 鸿海与纬创同时支持此机种的组装订单, 其中和硕为主要供应商.
郭明錤指出, 苹果的目标是让6.1英寸LCD iPhone出货时程约与2017年4.7英寸iPhone 8相当, 约在8月中下旬, 若在保守情境下, 可能递延到9月出货.
他说, 纬创同样受惠6.1英寸LCD iPhone的组装与面板组装业务, 纬创代工比重最低, 产能最小, 但若出货顺畅, 反而容易提高产能利用率, 并提升获利. 经济日报
4.被动器件涨价风不停
集微网消息, 芯片电阻再掀涨价风. 其中中国大陆风华高科日前发布调价通知, 部分片式电阻器价格调涨25%到30%. 厚声集团旗下中国大陆公司今年也2度公告部分电阻产品售价, 最近一次从4月1日起调升25%到30%.
奇力新旗下旺诠3月5日起调升部分厚膜电阻单价25%以上. 国巨集团今年度也已2度调涨芯片电阻价格.
在积层陶瓷电容 (MLCC) 部分, 日系大厂村田制作所日前宣布部分MLCC品项项目终止停产 (EOL) 通知, 因应全球消费性电子和车用电子需求持续增加, 规划调节老式产能, 预计2020年3月底前部分MLCC品项停产.
市场揣测村田制作所转向深耕车用电子MLCC产品, 将会释出大量的中低端MLCC市场空缺, 台厂包括国巨, 华新科和禾伸堂可望受惠市场电子组装代工OEM客户转单效应.
市场预期, 被动元件会一路缺货, 部分MLCC缺货状况可能会延续到今年底, 部分芯片电阻缺货状况可能持续到今年下半年.
全球芯片电阻元件主要厂商包括国巨, KOA, Rohm, Panasonic, Vishay等. 全球积层陶瓷电容器产业版图, 主要大厂包括日本村田制作所, 韩国大厂SEMCO, 台湾厂商国巨, 华新科, 日本厂商太阳诱电 (TaiyoYuden) , KEMET, AVX, TDK等. 全球电感市场前3大包括日系厂商村田制作所, TDK-EPC, 太阳诱电 (TaiyoYuden) .
由于芯片电阻供给吃紧, 且大陆限排政策使得被动元件中的相关族群受惠.
因应市场需求及大陆环保政策, 奇力新旗下旺诠自去年开始移动产能并扩产, 随着涨价及新产能陆续开出, 业界预测, 旺诠第2季业绩可望创下新高, 有助于提升奇力新的获利.
观察奇力新3月合并营收11.53亿元, 月增47.71%, 创下单月历史次高, 累计第1季合并营收30.07亿元, 较去年同期成长9.25%, 也创历年同期新高.
业界指出, 受惠近来芯片电阻, 电感需求强劲, 加上电阻及电感涨价效应持续显现, 乐观看待奇力新今年整体业绩, 尤其若加上合并美磊成绩及涨价效应, 后续业绩攻击力可期.
5.智能机触顶, EV正夯! 村田传砸千亿增产EV用陶瓷电容
日经新闻18日报导, 全球积层陶瓷电容器(MLCC)龙头厂村田制作所计划在2019年度结束前(2020年3月底前)最高砸下1,000亿日圆扩增电动车(EV)用电子零件产能. 因智能手机市场触顶, 让村田将投资重心转向成长看俏的EV市场.
报导指出, 村田所将增产的EV用零件为陶瓷电容, 村田全球市占率高达4成. 村田计划在 '出云村田制作所(岛根县出云市)' 和位于菲律宾马尼拉近郊的工厂新用地增设厂房, 将EV用陶瓷电容产能扩增2成, 投资额为500-1,000亿日圆, 将成为村田史上最大规模的电容增产投资案.
每台车辆约需使用2,000-3,000颗陶瓷电容, 而EV等最新车种使用量增至2-3倍.
根据嘉实XQ全球赢家系统报价, 截至台北时间19日上午9点00分为止, 村田上扬0.97%至14,580日圆, 稍早最高涨至14,635日圆, 创4月2日以来新高水准.
据IDC指出, 2017年全球智能手机出货量年减0.1%至14.7亿支, 为苹果(Apple)于2007年开卖iPhone以来首度陷入萎缩.
英国调查公司IHS Markit 2017年10月10日发表预测报告指出, 因欧洲柴油车销售将减少, 中国电动车(EV)销售将大增, 故预估2025年EV全球年度销售量将为458万台, 将达2016年的9倍水准, 占新车销售量比重预估为4.2%. MoneyDJ
6.集微早报: 京东方等公司回应中兴被禁的影响, 巨化股份净利润增长5倍
★京东方回应中兴被禁: 公司20年来在一次次打压中成长
京东方昨日在回应 '美国对中兴通讯的出口禁令' 对公司的影响时称, 作为中国的高端制造业, 京东方20年来在一次次打压中成长起来, 持续的投入研发, 自主创新, 2017年, BOE (京东方) 新增专利申请量8678件, 其中发明专利超85%, 累计可使用专利数量超过6万件, 位居全球业内前列. 在长期的技术, 创新的积累中, 公司已自主掌握了核心技术, 培养了一批行业顶尖的技术人才, 整体竞争力提升显著.
★光迅科技: 中兴通讯是公司的客户之一, 暂时无影响
光迅科技19日在互动平台表示, 中兴通讯是公司的客户之一, 美国对其制裁对公司产生的影响待结果正式出来后才能全面评估, 现在不便发表意见. 但公司会密切关注事态进展, 并采取积极的应对措施. 目前贸易摩擦涉及的封杀仅针对中兴通讯, 对光迅美国公司的业务开展暂时没有影响.
★长盈精密: 去年中兴通讯业务占公司营收比例低于1%
长盈精密昨日在互动平台表示, 公司与中兴通讯有业务往来, 2017年中兴通讯业务占公司营收比例低于1%. 公司与中兴通讯的业务主要为手机零组件产品, 此次中兴通讯事件公司影响极小.
★北斗星通: 旗下和芯星通主要从事北斗芯片研发和销售
北斗星通昨日在互动平台表示, 芯片领域确实是国内的软肋, 北斗星通旗下的和芯星通主要从事北斗芯片的研发和销售, 成立于2009年初, 是国内较早进入导航芯片研发的企业. 公司在芯片方面的研发具有自主知识产权. 国外封杀和贸易制裁给国内产业敲响了警钟, 总体上有利于国内芯片产业的发展, 也相信未来政府在各方面会加大对芯片产业的扶植力度.
★三安光电2017年净利31.64亿元 同比增长46.04%
4月19日, 三安光电公布2017年财报, 财报显示, 公司实现销售收入83.94亿元, 营业利润38.56亿元, 归属于母公司股东的净利润31.64亿元, 与上年同期相比, 销售收入增长了33.82%, 营业利润增长82.50%, 归属于母公司股东的净利润增长了46.04%. 报告期内, 三安光电募投项目厦门三安光电有限公司 (二期) MOCVD设备逐步到厂, 并且释放产能; 全资子公司安瑞光电从事的应用产品汽车灯业务也在扩充产能; 根据发展规划, 在海外成立全资子公司, 主要从事研发工作; 化合物集成电路业务也在按部就班展开.
★巨化股份去年净利润增长5倍, 拟10转3派1元
巨化股份昨日晚间披露年报, 2017年实现营收137.68亿元, 同比增长36.3%; 净利9.35亿元, 同比增长518.57%; 每股收益0.44元. 公司拟每10股转增3股派现1元. 巨化股份在氟化工, 氯碱化工等方面积累了一批先进实用的自有技术, '科研-技术储备-生产' 三大环节地有序衔接, 形成了具有公司特色的产业集群及规模技术优势, 公司主导产品规模国内领先, 主要产品采用国际先进标准生产, 核心业务氟化工处于国内龙头地位, 特色氯碱新材料处国内龙头地位.
★纳思达拟90亿珠海投建激光打印机项目, 政府补助将超过12亿
纳思达昨日晚间公告, 公司与珠海高栏港管委会拟签订投资协议, 拟按计划分阶段在高栏港管委会辖区建设激光打印机高端装备智能制造项目, 总投资约90亿元. 项目全部建成达产后, 力争实现年产打印机约400万台, 年产值约200亿元, 年税收约5亿元的目标. 珠海市政府及高栏港管委会将分别为一期, 二期项目提供扶持资金8亿元, 4亿元.
★洛阳玻璃: 0.12mm超薄浮法电子玻璃成功下线
洛阳玻璃19日晚间公告, 公司全资子公司蚌埠中显公司新产品0.12mm超薄浮法电子玻璃成功下线, 继0.15mm之后又一次创造了浮法技术工业化生产的世界最薄玻璃记录. 公司成为目前国内唯一具备生产0.12mm至1.1mm系列品种超薄浮法电子玻璃能力的企业.
★立讯精密2017年净利同比增46%, 拟10转3派0.6元
立讯精密昨日晚间披露年报, 公司2017年实现营业收入228.26亿元, 同比增长65.86%; 净利润16.91亿元, 同比增长46.18%; 每股收益0.53元. 公司拟每10股转增3股并派现0.6元. 立讯精密表示, 公司积极向新业务领域的持续扩张, 第四季进入新产品上线放量阶段, 虽受制于新品前期量产的开发费用及来自客户定价压力等, 仍持续向成本管控与自动化模组等生产工艺进行优化改善, 第四季度将实现营收及利润的增长.
★台基股份: 股东富华远东拟清仓减持不超5%股份
台基股份昨日发布公告称, 公司股东富华远东有限公司计划未来6个月内, 减持公司股份不超过710.4万股, 即不超公司总股本的5%. 目前, 富华远东持有公司股份710.4万股.
★英飞特: 两股东拟合计减持不超2.24%股份
英飞特19日晚间公告, 杭州群英投资合伙企业 (有限合伙) 拟减持公司股份不超139.07万股, 即不超总股本的0.69%; 杭州誉恒投资合伙企业 (有限合伙) 拟减持不超313.42万股, 即不超公司总股本的1.55%.