1.手机供应链的春天: 两大阵营新机下单, 供应商正集中备货
集微网消息, 由苹果, 华为等大客户砍单加剧智能手机市场的寒潮正在发生转变. 近日, 手机供应链人士透露, 苹果开始为今年将要推出的新款iPhone下单, '华米OV' 也已经开始为2018年新机下派订单. 手机供应链厂商在消减去年库存后, 客户新订单随即取而代之.
与此同时, MWC (世界移动通信大会) 2018正在巴塞罗那举行, 作为主角的非苹果阵营手机厂商集中推出今年新机, Android阵营开始摆出全新的新机阵容来抢占全球市场, 中国台湾, 大陆的手机产业链厂商在库存达到健康水准后, 正迎来今年供应链新一轮的订单契机.
受此影响, 以欧菲科技, 蓝思科技, 顺络电子, 奇景光电等手机概念股自狗年股市开盘后, 纷纷开启上升通道, 手机概念股屡屡走强. 这些迹象表明, 低迷已久的手机市场正在回暖.
新版iPhone下单带动供应链走强
2017年的全球智能手机市场销量不如预期, 尤其是苹果十周年的iPhone X上市后叫好不叫座, 原本市场预期iPhone X销售可以延续到今年第1季, 没想到iPhone X竟然爆冷拉货高峰仅到去年11月就开始下滑. 随后, 供应链开始频传, iPhone X遭遇砍单, 苹果供应链厂商纷纷 '躺枪' .
而对于iPhone X销量下滑的原因, 分析指向iPhone X创新不足, 定价过高, 难以带动销量. 苹果也意识到这个问题, 或将提前在今年推出平价版iPhone.
据供应链厂商透露, 苹果iPhone X销售不佳, 已让苹果重新调整策略, 除原有的两款手机外, 苹果今年计划推出平价版iPhone新手机, 并会提早上市.
目前, 苹果手机声学元件主要供应商——台湾康控因拿到苹果新机订单, 预计第2季度将会摆脱iPhone X砍单带来的业绩谷底.
同样受惠苹果新机的还有台湾贴合双雄宸鸿 (TPK) 和业成 (GIS) . 在苹果今年将推出三款新 iPhone中, 包含两支搭载 OLED 屏幕手机和较低价的 LCD 版 iPhone, 其中 LCD 版本新机预料将采用外挂式触控模组 (Out-cell), 因此苹果供应商TPK和GIS将有望因此受惠.
凯基投顾分析师郭明錤也称, 预计苹果今年三款iPhone分别为5.8英寸的OLED屏幕, 6.1 英寸的LCD 屏幕和6.5英寸的OLED屏幕, 其中低价版的6.1 英寸 iPhone 的 LCD 屏幕面板将由JDI或LG提供, 后段模组组装可能由台湾纬创提供服务.
此外, 苹果 iPhone X首次导入人脸识别, 引领3D感测风潮, 今年新发iPhone将会持续导入人脸识别, 带动3D感测应用商机扩大的同时, 更有助于上游砷化镓磊晶厂全新, 代工厂稳懋等.
稳懋总经理王郁琦表示, 目前稳懋3D感测领域已取得领先地位, 下半年出货动能持乐观态度. 在iPhone供应商持续释放2018年出货乐观指引下, 手机供应链市场寒流正在转暖, 一扫低迷的产业态势. 可以看到, 目前欧菲科技, 蓝思科技等苹果概念股纷纷上扬.
Android阵营发布新机抢占市场
除了苹果之外, Android阵营也开始摆出全新的新机阵容来抢占全球市场, 尤其是国内手机品牌厂商也已经开始为2018年新机下派订单, 加速带动供应链厂商业绩走高.
在正举行的MWC 2018中, 华为, OPPO, VIVO, 小米, 努比亚, TCL等国产品牌手机厂商齐亮相, 努比亚, TCL等已经发布了年度新机. 虽然华为, 小米没有推出新机, 但华为P20, 小米MIX2S确认会在3月份发布, 供应链厂商都在加紧备货.
蓝绿大军OPPO, VIVO的新机也同样在赶工的路上. 此前, 供应链传出, 为了争取年后的换机潮, 联发科曦力P60新芯片相关五, 六十人的团队在春节期间只能放两天, 其余时间全力为大客户OPPO赶工新机, 务求4月上市首发顺利.
据悉, 联发科的P60芯片除了会导入OPPO的新机型外, VIVO和小米也有委外设计一个机型. 当然, 高通新发的骁龙845芯片也成为三星, 小米, 努比亚等新机型的首选.
而在这些新机中, 无一例外都会采用全面屏设计. 去年下半年18:9的全面屏手机开始成为市场主流, 但全面屏并没有像预期的那样引爆市场, 严格意义上这些已经发布的全面屏手机并不能称为真正的全面屏手机.
在全面屏OLED面板的供应中, 目前除了三星, LG外, 国内面板厂商京东方, 和辉光电, 昆山国显等都已经可以实现交付, 以支撑真正国产全面屏手机的上市热销.
带动供应链冲高到5月份
事实上, 从去年最后一个季度开始, iPhone和Android阵营的智能手机市场都出现了急速下滑. 一时间不管是手机厂商还是供应链厂商都陷入悲观. 不过, 从上述消息看, 智能手机低潮期正在过去, 手机品牌厂商开始追单带动市场回暖.
另有供应链消息指出, OPPO 在农历春节假期前向供应链厂商追加订单, 紧急回补库存. 追单包括加码数百万部中低端相机镜头, 面板 (屏幕) . 另外, 在去年四季度末手机市场库存调整, 也让产业界一度对2018年全球手机市场出现信心危机, 现阶段看来, 手机库存调整已暂时告一段落.
当然, 手机品牌对供应链的影响是非常大的, 两者之间损荣与共. 比如高端智能手机的标配中小尺寸OLED屏供应商三星, 是最大的领头羊, 占据了市场高达96.5%的份额; LG占据了市场3.3%的份额排第二, 京东方, 和辉光电等是第三梯队. 三星最大的产能绝大部分给了苹果, 有限的产能自然要压迫苹果的竞争对手们对高端市场的追逐. 供应端和技术端的影响对手机市场的占有率关联非常紧密, 这将会是手机品牌厂商竞争的潜在战场.
此外, 市场颇为期待今年MWC展会有手机发布新亮点, 进一步带动手机销量, 目前来看, 在MWC 2018上有大动作的国内手机品牌厂商并不多, 一线阵营 '华米OV' 都将新机发布放到MWC之外.
可以预见, 除了部分手机品牌厂商在MWC 2018中发布新机的带动外, 华为, 小米将在3月份推出新机, OPPO等将在4月份发布新机, 手机供应商接下来将会集中大幅拉货, 带动供应链厂商业绩出现明显的回升, 或将一路冲高到5月份, 供应链新一轮行情值得期待. (校对/乐川)
2.集微早报: 蓝思科技2017年同比增长超7成, 酷派股票将于11月底复牌
★扬杰科技去年净利2.63亿元, 同比增长30.43%
2月28日, 扬杰科技发布业绩快报, 公司2017年1-12月实现营业收入14.70亿元, 同比增长23.47%; 归属于上市公司股东的净利润2.63亿元, 同比增长30.43%. 扬杰科技表示, 报告期内, 公司实施的 '扬杰' 和 'MCC' 双品牌策略运作顺利, 得到了国际化集团客户的市场认可; 公司产能规模进一步扩张, 并得到较好地消化; 新产品方面, 集成电路封装工厂和贴片封装工厂的量产, 为公司创造了新的利润增长点; 同时, 在原材料价格上涨的背景下, 公司深入开展精细化管理, 有效控制成本, 费用增长, 公司盈利能力得到进一步增强.
★蓝思科技2017年净利21.22亿 同比增长超7成
2月28日, 蓝思科技发布业绩快报, 公司2017年1-12月实现营业收入237.60亿元, 同比增长55.94%; 归属于上市公司股东的净利润21.22亿元, 同比增长76.31%. 蓝思科技表示, 报告期内, 公司协同客户开发的多款新产品实现量产, 占主要客户市场份额大幅提升, 且浏阳南园新生产基地的部分新增产能开始实现量产, 公司的产品产销量较上年同期实现了较高增长, 公司效益同比提升.
★歌尔股份去年净利21.45亿元, 同比增长29.91%
歌尔股份日前发布业绩快报, 公司2017年1-12月实现营业收入255.73亿元, 同比增长32.59%; 归属于上市公司股东的净利润21.45亿元, 同比增长29.91%. 歌尔股份表示, 报告期内, 公司电声器件升级, 虚拟现实产品等贡献增加带动业绩上涨; 在利润方面, 因为公司营业规模扩大, 营业利润增加; 同时, 公司收到的政府补助增加.
★深天马去年报净利超8亿元 同比增四成
深天马28日发布年报, 公司2017年营收为140.13亿元, 同比增长31%; 净利为8.07亿元, 同比增长42%. 公司拟向全体股东每10股派发现金红利0.7元.
★杰赛科技: 正开展5G网络规划设计和相关产品的应用研发
杰赛科技28日在投资者互动平台表示, 公司目前正在积极开展5G网络规划设计和相关产品的应用研发等预研工作. 移动通信技术服务领域, 公司能够为三大电信运营商提供网络建设技术服务.
★酷派集团: 预计股票将于11月底复牌
2月28日, 酷派集团在港交所发布公告称, 2016年年度业绩的审计程序已进入最后阶段, 将在3月底刊发2016年年报, 预计股票将于11月底复牌.
3.光宝相机模组业务3.6亿美金出售给立讯
光宝科技临时董事会通过将相机模组事业部转让给大陆立讯集团创办人王氏家族立景创新有限公司, 光宝科技总执行长陈广中表示, 由于相机模组竞争激烈, 考量企业发展状况, 决议将手机, PC及平板相关相机模组事业部出售, 未来光宝科相机镜头模组产品将以车用镜头, AR, VR等高端产品为主, 此项交易对光宝集团营运将有正面助益.
光宝相机模组事业成立15年, 产品主要应用于手机, 平板及笔记本电脑, 客户遍及欧, 美, 亚洲, 为全球移动设备品牌客户的主要供应商, 不过近几年, 大陆舜宇光电, 丘钛等模组厂崛起, 加上大陆智能手机品牌厂在全球逐渐占有一席之地, 让相机模组竞争激烈, 光宝科考量企业发展需求, 加上相机模组事业群长年亏损, 因此虽然相机模组厂有鉴于全球市场移动设备需求兴盛, 成长迅速, 仍决定将此事业部出售给立景创新公司, 提供相机模组事业进一步发展之资源.
光宝科技今天举行临时董事会, 通过以营业让与方式将相机模组事业部转让予立景创新有限公司. 所让与的业务为相机模组事业部的营业与资产, 包括存货, 机器设备, 员工团队, 技术及IP, 客户供应商关系以及产品保证责任. 本交易之对价暂定为现金3亿6000万美元, 加上取得对立景创新股票10%股权之权利, 此营业让与之交割将视各地主管机关核准进度预计得在2018年第2季完成.
陈广中表示, 由于相机模组竞争激烈, 考量企业发展状况, 决议将手机, PC及平板相关相机模组事业部出售, 未来光宝科相机镜头模组产品将以车用镜头, AR, VR等高端产品为主, 此项交易对光宝集团营运将有正面助益.
光宝强调, 集团持续聚焦新事业发展, 朝云端运算, LED元件与户外/汽车照明, 车用电子, 智能医疗与工业自动化等领域转型; 同时强化核心技术和营运竞争力, 发展更具效率的营运及获利模式, 进而提升股东, 客户与员工长期利益.
此外, 光宝也表示, 公司判断该交易对本公司财务业务并无重大影响, 嗣实际交易完成时, 将依相关法令规定办理公告申报.
4.立讯收购光宝相机模组业务复制 '鸿海模式' 意在苹单?
大陆的立讯集团旗下子公司立景创新, 大手笔砸下新台币100亿元, 买下光宝集团的相机模组部门, 赔钱生意没人做, 立讯集团已经顺利取得美律, 宣德等业者的技术, 再拿下光宝的团队, 复制 '鸿海模式' 态度很明确, 目标遥指未来的苹果手机订单.
苹果公司执行长库克去年12月到大陆, 特地拜访苹果的红色供应链工厂, 到昆山立讯精密参观AirPods生产线, 让台湾的苹果供应链纷纷亮起警报. 原因无他, 过去苹果手机由鸿海, 和硕等台厂代工, 库克参观供应链时一向由鸿海董事长郭台铭陪同, 去年却安排到中国厂商立讯参访, 一叶知秋让业界开始紧张.
最近, 立讯已经开始进军光学镜头, 买下光宝相机模组事业部门, 意义 '尽在不言中' .
台湾电子业在佩服 '光宝卖了好价钱' 之余, 恐怕更该担心立讯未来抢食苹果商机的力量愈来愈大.
