1.傳高通, 博通洽談收購時間已定? 就在本周三! ;
集微網消息, 據路透社2月12日報道, 知情人士透露, 高通和博通計劃於當地時間2月14日星期三會晤, 正式就最新的1210億美元收購方案進行洽談, 這也是兩家公司首次展開的交易談判.
上周, 高通公司董事會成員一致投票決定否決博通修改後的1210億美元收購要約, 並指出博通的收購要約 '大幅低估' 了高通的價值. 同時, 鑒於交易失敗的重大下行風險, 該要約還無法滿足監管要求. 高通建議與博通管理層會面, 以討論建議的嚴重不足之處, 以及給予更佳保障.
博通公司首席執行官陳福陽(Hock Tan)也致函高通首席執行官保羅·雅各布(Paul Jacobs), 在信中寫道: '長期以來, 博通一直希望與高通舉行一個會議, 以討論博通收購高通的事宜. 在高通今天宣布願意與我們見面之後, 我們提出雙方在本周五, 周六或周日 (2月11日前) 會面. 我很驚訝地得知, 高通不願意在周二之前與我們見面——而把時間安排在高通和博通分別與投資機構顧問公司Glass Lewis和ISS公司會面之後. '
目前來看, 會議請求已獲得雙方的認可. 屆時, 雙方將就1210億美元收購價碼舉行會談, 為這起耗時3個月之久的收購案遞交一份答卷.
在2月14日會談前, 兩家公司還將與代理公司ISS和Glass Lewis會晤, 提出高通股東在3月6日的股東投票中應當支援它們的理由.
華爾街日報今日報導稱, 博通已敲定最多1000億美元的債務融資, 還獲得兩家大型私募股權公司的合作. 據消息人士透露, 多家銀行, 包括美國銀行, 花旗集團, 德意志銀行, 摩根大通和摩根士丹利在內, 同意向博通提供最多1000億美元的信貸工具, 其中包括50億美元的迴圈貸款和過橋貸款.
消息稱, 私募股權公司KKR和CVC Capital Partners也同意與銀湖一起, 為這筆交易提供60億美元的可轉債融資. 一直以來, 銀湖是博通的重要支援者, 該公司此前也表示, 將為博通提供50億美元的可轉債融資.
在收購報價方面, 博通也將報價從每股70美元提高至82美元, 並作出其他讓步, 包括同意在交易因反壟斷壓力而無法完成的情況下向高通支付80億美元 '分手費' . 知情人士還補充說, Hock Tan也可能會在最後一刻決定大幅度改變條款 (調整收購價格) .
接近Hock Tan的人士還透露, Hock Tan將取消試圖罷免高通現任董事會, 由博通提名的新董事會成員取而代之的計劃.
這場收購大戰的核心是整合無線技術設備市場, 蘋果, 三星等智能手機廠商正利用它們的市場優勢, 在談判中壓低晶片價格. 目前, 恩智浦的交易前景仍不確定, 仍未獲得中國商務部的通過, 包括激進對沖基金Elliott Management在內的一些股東還要求高通提高報價. (校對/範蓉)
2.為收購高通 Broadcom準備了有史以來最大的債務融資;
新浪美股訊 北京時間2月13日彭博消息, Broadcom已經備妥了高達1060億美元的債務融資安排, 以支援其收購高通的計劃, 其中包括有史以來最大的公司貸款.
Broadcom在周一的聲明中表示, 大部分融資將由美國銀行和摩根大通等12家銀行提供, 而銀湖, KKR和CVC等投資基金則同意通過可轉債提供60億美元. 該公司表示, 其獲得的債務承諾足以支付對高通每股82美元收購報價中的現金部分.
之前的收購融資紀錄是由百威英博在2015年創下的, 當時該公司籌集了750億美元用於收購SABMiller Plc. 這筆貸款然後通過進一步的債務融資進行了償還, 主要是發行債券.
Broadcom首先在11月份對高通提出了1050億美元的報價, 被目標公司迅速拒絕. 這筆交易當時有一個融資方案支援, 在這個方案中, 銀行表示他們 '非常有信心' 能夠在債券市場安排這筆融資.
首席執行官Hock Tan表示, 新的1210億美元出價是 '最佳和最終出價' . 這一出價有融資承諾的支援, 這一點尤為重要, 因為近幾周債市變得不可預測.
高通股東將在下個月決定是否用Broadcom提名的人選來替代公司董事會, 這將決定該收購案的前途命運. 上周四, 高通表示該收購提議 '嚴重低估了' 高通, 並且 '遠沒有達成 (獲得當局批准所需的) 監管承諾' .
Broadcom表示, 債務融資將以過橋貸款和50億美元迴圈信貸額度的形式出現. 其他提供貸款承諾的銀行包括: 花旗, 德意志銀行, 瑞穗, 三菱日聯, 三井住友, 富國, 摩根士丹利, 豐業銀行, 蒙特利爾和加拿大皇家銀行.
3.高通孟樸: 堅持植根中國理念 '水平式賦能' 利於未來產業發展;
原標題: 孟樸就恩智浦併購表態: 高通堅持植根中國理念 '水平式賦能' 更利於未來產業發展
進入2018年, 業內對高通的高度關注可謂持續不減: 一方面高通與佔據中國手機市場 '半壁江山' 的眾多廠商簽署5G領航計劃, 另一方面與恩智浦, 博通的併購 '案中案' 也持續牽動產業神經. 高通中國區董事長孟樸近日表示, 在5G時代即將延伸至物聯網及汽車等新興行業的大背景下, 高通堅持植根中國理念, 通過其 '水平式賦能' 的商業模式和基礎技術研發支援, 助力中國汽車電子, 智能網聯汽車, 物聯網等產業更好發展.
今年1月, 高通在北京舉辦2018年技術與合作峰會, OPPO, vivo, 小米, 中興, 聯想等多家中國廠商負責人出席. 對於與中國手機廠商的合作, 孟樸表示, 回顧過去20多年, 高通和中國手機產業鏈的合作緊密度越來越高, 合作關係越來越好. 這些都是此次高通成功召開技術與合作峰會, 並發起5G領航計劃的基礎.
在談到5G產業鏈的未來機遇時, 孟樸表示, 高通更加期待與中國各產業界合作, 共同推動中國企業在5G時代成為行業先行者. 截至到今年2月初, 高通在全球範圍內已經與包括中國移動, 中國電信, 中國聯通在內的18家運營商, 以及包括OPPO, vivo, 小米, 聯想等中國廠商在內的19家終端廠家達成了合作關係, 將利用高通的技術, 共同推動5G在全球的發展和加速實現.
在全球發力5G的背景下, 高通一年多前就將目光投向全球前十大半導體公司恩智浦, 宣布將收購該公司. 針對這一併購案, 目前全球已經有8個國家或地區的市場監管機構審批通過, 中國是最後一個. 這一併購也引起了中國產業界的關注.
孟樸表示, 恩智浦的業務跟高通幾乎沒有重合. 恩智浦是世界上高性能混合訊號半導體的領先廠商, 其產品在汽車行業, 安全, 網路以及物聯網上都有很多的應用, 這是高通想收購恩智浦的重要原因.
'另一方面, 我們希望在5G即將來臨之際, 通過收購恩智浦進入到物聯網, 汽車電子這些新興行業裡, 能把我們對中國產業的賦能, 使能作用繼續發揮下去. 這是我們收購恩智浦的大背景. ' 孟樸強調說.
業內有觀點認為高通併購恩智浦將對中國半導體產業產生影響. 孟樸表示, 針對上述擔心, 應該 '透過現象看本質' , 一方面要看高通的商業模式, 包括收購恩智浦以後的商業模式對中國的產業是否有利; 另一方面, 要看高通收購恩智浦以後對中國的投資和承諾能否繼續保持和加強.
孟樸強調: '從3G, 4G一路走來, 高通都不僅是作為支援整個產業鏈的一份子, 而且是作為整個產業的研發隊伍和研發動能而存在的. 按照高通的商業模式, 我們一直都是分享智慧, 推動整個產業鏈的各方都能創新. 2017年全球前十大手機廠商中有7家是中國廠商, 而且在海外發展的勢頭也很好. 這後面, 高通是非常重要的推動力量. '
孟樸說, 得益於自身的創新能力, 通過 '發明-分享-協作' 的商業模式, 高通一直將相關產業變得更加 '水平化' , 是一家 '水平式賦能' 的公司. 若成功收購恩智浦, 高通還是會本著推動全球化的原則, 推動產業水平式的整合, 發掘5G時代萬物互聯所帶來的機遇, 使中國眾多的產業及公司都能夠從中獲得發展.
針對產業內的 '垂直整合' 現象, 孟樸認為中國產業在過去這些年的發展, 一個是得益於水平聚合的優勢, 推動了中國整個製造和產業能力的提升; 再一個是全球化的整合. 在這兩點上高通一直扮演著一個積極推動的角色. 如果是垂直整合的話, 整個產業最終只能歸到少數幾家公司手裡, 這對於中國的產業大部分的企業而言是沒有好處的.
另一方面, 高通也在持續加大對中國市場的投入和支援力度. 2016年, 高通與貴州省政府成立合資企業貴州華芯通半導體有限公司, 致力於數據中心伺服器晶片的設計與研發, 對於中國構建自主安全可控的資訊產業具有重要意義, 目前該項目進展順利, 已經取得了積極的成果. 高通與中芯國際的合作推動其28納米產能加速量產和大幅度提升; 高通和華為, 比利時IMEC聯合投資中芯國際14納米的研發公司, 並已經實現14納米研發初見成效; 2016年, 高通在上海成立了其全球第一個半導體測試中心, 以便更好地支援中國客戶與合作夥伴的發展. 孟樸強調, 這些都是高通在中國產業鏈持續投入, 並開始開花結果的例證.
在汽車領域, 高通已經在加強和汽車行業領軍企業的合作. 在2018 CES上, 高通宣布了與比亞迪的合作, 高通驍龍820A平台能為汽車上的車載資訊娛樂系統, 電子儀錶等方面提供支援, 對汽車企業來說是一個很好的平台. 2019年, 比亞迪將在其新能源車型中採用高通驍龍汽車平台. 此外, 高通在2017年與重慶市政府成立智能網聯汽車協同創新中心, 還已經在南京, 重慶, 青島等地成立物聯網聯合創新中心. 這也是為了推動汽車行業升級換代, 以及物聯網行業的發展.
孟樸表示, 高通一直以來堅持植根中國的理念, 目前在中國的業務已佔其全球業務的50%以上, 所以他認為高通越來越像一家中國公司. '高通與中國產業的合作非常緊密, 它並非是追求短期利益的公司, 未來高通將長期植根在中國, 與中國產業一起謀求共同發展. ' 孟樸最後說. 新華社
4.博通收購高通新進展: 再獲1000億美元債務融資
新浪科技訊 北京時間2月12日上午消息, 在對高通的敵意收購過程中, 博通已敲定最多1000億美元的債務融資. 此外, 博通還獲得了兩家大型私募股權公司的合作.
消息人士透露, 多家銀行, 包括美國銀行, 花旗集團, 德意志銀行, 摩根大通和摩根士丹利在內, 已同意向博通提供最多1000億美元的信貸工具, 其中包括50億美元的迴圈貸款和過橋貸款.
消息稱, 私募股權公司KKR和CVC Capital Partners也同意與銀湖一起, 為這筆交易提供60億美元的可轉債融資.
自去年11月以來, 博通一直在尋求收購高通, 並提名了一批高通董事會人選. 高通董事會的改選將於3月初進行投票. 一周前, 博通將收購報價提高至每股82美元的現金加股票, 交易總額將超過1200億美元.
此次獲得的融資使博通可以完全提供每股60美元現金部分的出價.
博通獲得這筆融資意味著交易過程中最大的問題得到解決. 如果交易成功, 那麼這將成為科技行業曆史上規模最大的一筆收購.
另一方面, 兩家知名私募股權公司的加入也有助於推動這筆交易.
不過, 這筆交易還面臨其他障礙. 高通表示, 博通的出價依然過低, 且存在嚴重的監管風險. 高通已同意與博通討論收購事宜, 兩家公司預計將於本周初舉行會晤.
銀湖一直是博通的重要支援者. 該公司此前已表示, 將為博通提供50億美元的可轉債融資.