MLCC (Multi-layer Ceramic Capacitors)即片式多層即陶瓷電容器, 不僅在消費類電子設備中應用極多, 而且在安防, 工業, 汽車電子以及物聯網等領域中應用級廣. 今年以來, 村田, 太陽誘電等日系原廠, 國巨, 華新科等中國台灣廠商以及宇陽科技, 風華高科等原廠的MLCC產品普遍供求失衡, 價格大漲, 且下遊手機等終端廠商還很難拿到貨.
'MLCC缺貨現狀還將持續下去, 預計到2018年年底缺貨潮將基本緩解. ' 深圳市宇陽科技發展有限公司副總經理, 營銷中心總經理李競在接受集微網專訪時表示, 今年以來, 大宗電容普遍漲價, MLCC價格更是大漲, 其中部分型號的單顆MLCC價格已經從幾毛錢漲到3.5元, 漲幅遠超預期, 現在這顆MLCC的價格已經漲到晶片的價格了. 從表象上看, MLCC漲價是由供求端不平衡所導致的, 其實更深層次的原因是由產業發展的階段性因素所引起的.
MLCC缺貨從大尺寸向小尺寸滲透, 小型化將缺貨新主力
今年以來, MLCC原廠多次進行調價, 整體漲幅在5-30%. '這輪MLCC漲價的原因主要從兩個維度來看, 缺貨的MLCC產品已經從大尺寸滲透到小尺寸. ' 李競表示, 從不同的維度來講, 在MLCC的產品尺寸上, 現在最缺的是大尺寸MLCC產品, 尺寸越大越容易缺, 這是因為我們做產品是從大做到小. 這輪缺貨中, 最明顯的就是大尺寸缺的更嚴重, 當然現在小尺寸MLCC也開始缺貨, 但大尺寸是最開始的, 也是缺貨最緊張的.
'從規格上講, 在電容容量上, 之前市場上用到的是最大規格, 按照習慣, 也是最容易為了做大市場份額而去做低價格, 那麼這部分MLCC也是最缺的, 價格也被打低了. ' 李競稱, 現在大容量的MLCC特別缺, 以前因為沒有多大利潤, 原廠一般不願意擴產, 但用量卻非常大, 不管是電腦, 手機等電子設備都是需要用到大量的MLCC, 也是最沒利潤的, 所以非常缺.
這也就是說, MLCC開始由大尺寸缺貨已經蔓延到小型化的MLCC, 整個大宗類電容都普遍缺貨, 小型化MLCC將成當前和2018年缺貨新主力. 小型化MLCC主要應用在移動終端市場, 目前全球小型化MLCC廠商前三為村田, 三星電機, 宇陽.
(注: G代表國巨, W代表華新科, E代表宇陽, M代表村田, S代表三星電機, 可以看出, 在微型電容中, 宇陽今年僅次於行業巨頭村田, 全球排名第二. )
'在小型化MLCC市場, 村田為行業龍頭, 三星電機和宇陽一直第二或三名來回波動. ' 李競表示, 目前村田小型化MLCC產能約為20 (Billion/月) , 三星電機產能在10-12 (Billion/月) , 而宇陽今年在小型化MLCC市場超越了三星電機, 產能為14 (Billion/月) .
如今一款中階智能手機需要700顆小尺寸MLCC, iPhone8需要1000顆以上. 目前, 宇陽小型化MLCC市場主打0201, 01005小尺寸MLCC, 並已經打入OPPO, VIVO, 小米等國內一線手機供應鏈, 手機市場占宇陽總體業務6成以上, 預計宇陽今年營收大概比去年增長40%左右, 甚至更多.
集體擴產, MLCC缺貨潮2018年年底緩解
MLCC缺貨漲價讓原廠賺的盆滿缽滿, 一方面原廠正加速擴產投建新產線, 補充產能; 另一方面瞄準MLCC缺貨中漲幅最大NPO, 那麼這輪缺貨潮何時有望緩解?
李競表示, 今年電容缺貨的情況是連普通電容都開始缺, 在這波缺貨潮中, 普通電容的缺貨緩解就目前來看, 基本需要一年的時間緩解供應. 這也就是說, 大宗類普通的電容, 2018年年底將開始緩解.
而基於這樣的判斷主要因為, 現在電容都在漲價, 價格利潤大幅提升, 對於原廠和資本方而言, 都願意追加資本新增產線, 電容行業從投入到擴產大概就是一年的時間就起來了, 所以理論上2018年年底將會緩解.
目前MLCC廠宣布了擴產計劃, 包括村田, 太陽誘電, 國巨, 宇陽, 風華高科等等. 其中, 村田將投資100 億日圓 (約6億元人民幣) 興建新的MLCC 產線, 廠房預計將設置在日本岡山縣瀨戶內市, 預計2018 年第4 季完成, 以因應目前市場對MLCC 的需求; 國巨也已宣布對MLCC進行10%-15%的擴產, 預計將在明年上半年正式量產.
據李競介紹, 宇陽當然也有擴產的計劃, 我們擴產主要是專註於微型的0201和以下的尺寸型號, 這類擴產公司每年就有30%以上的計劃, 而在缺貨持續蔓延的行情下, 今年擴產至少在30%以上, 同時由於今年的情況比較特殊, 宇陽內部也正在敲定第二輪, 第三輪的擴產計劃.
NPO緊俏不在供應緩解之列, 宇陽已送樣
不過, 這種擴產緩解目前還只是限於大宗類電容, 而在今年MLCC漲幅最大的NPO這顆料短時間還難以快速緩解. NPO單顆物料成本價格從今年年初2毛錢到今年第三季度已經漲到2.5元, 到今年年底成本價格已經漲到3.5元, 漲幅遠超預期, 現在這顆MLCC的價格已經漲到晶片的價格了.
李競笑稱, MLCC賣成晶片的錢, 我們原廠當然也很開心. 不過, NPO等特殊MLCC在擴產中有很大不確定的因素, 因為首先在技術上有瓶頸, 目前幾家原廠能擴產, 要不要多擴, 還要依託於終端市場應用會不會爆髮式增長, 其中有方方面面的因素.
事實上, NPO這顆料價格暴漲, 缺貨很嚴重, 是由於蘋果今年發布iPhone X等新機標配無線充電引起的. 李競表示, NPO這顆料與其他MLCC不同, 本身MLCC這麼多年市場是存在的, 慢慢走到今年爆發的態勢, 但NPO這顆料的缺貨漲價主要是因為無線充電的爆發.
首先, 整體來看, 由於無線充電在蘋果的帶動下, 下半年終端市場開始爆髮式增長, 這不像MLCC在其他電子設備中的應用, 這幾年的應用需求一直存在一定的基數, 但無線充點一下子市場暴漲, iPhone X等新機標配無線充電概念是最關鍵的背景.
其次, 在回到NPO這顆料上, 無線充電不止用到NPO這顆料, 也會用到很多普通電容, 但NPO這顆料是技術水平是當前最高的, 這顆料本身能做的就是只有村田, 太陽誘電和TDK等日系的原商能做, 其他原廠商技術和量產還存在距離, 這就導致整個市場供需很不平衡.
更重要的是, NPO這顆料基本沒有替代料, 從材料特性來講的話, NPO這顆料有超高的極限容值, 在技術上代表很高的行業水準, 所以不存在替代料. 不過, NPO這顆料宇陽已經打樣了, 馬上就批量生產了. 李競表示, NPO這顆料我們也很重視, 2018年上半年將會向市場批量提供NPO, 這在國內市場上宇陽將是首家量產NPO.
坦白講, 在此之前, 宇陽並沒有NPO這類的終端客戶, 自今年下半年以來, NPO這顆料在無線充電的帶動下, 缺貨漲價屢屢創新高, 其主要量產原廠就是村田, 村田除了無線充電應用外, 在偏工業市場中也有NPO這顆料的需求, 所以在技術和客戶群都具備的情況下, 村田是一直在做這顆料, 但在今年無線充電爆發的行情中, 完全供不應求.
而對宇陽不一樣, 宇陽雖然已經成為國內小型化電容市場的龍頭, 但以前並沒有這類客戶, 也沒有這類的應用需求, 對於宇陽而言是完全新的需求, 但是好在我們有技術儲備, 從投料, 工藝微調, 出樣, 很快就能實現, 目前宇陽的NPO已經給客戶送樣了.
李競表示, 宇陽主要是做微型和射頻電容, 在NPO這個體系中, 也是我們發展的重點, 因為在微型化的比重中有超過50%都是做NPO材質的, 所以我們比較專攻微型和射頻兩個領域, 回過頭來, 宇陽的技術儲備是可以讓我們在三個月之內做出NPO成品, 通過驗證就給可以送樣驗證, 無線充電市場也將成為宇陽重點關注的領域.