'2017年, 中國整合電路設計行業銷售總額預計為1946億元, 比2016年預統計的1518億元增長28.15%. ' 11月16日, 中國半導體協會設計分會理事長魏少軍在中國整合電路設計業2017年會上公布整合電路設計行業發展狀況的預統計結果, 他介紹, 雖然中國IC設計行業高端產能嚴重不足, 但目前在全球佔比仍不斷攀升, 2017年行業預計總收入約合293億美元, 預計在全球佔比接近30%.
2014年6月, 國務院發布《整合電路產業推進綱要》, 對產業規劃中期目標為 '到2020年, 整合電路產業與國際先進水平的差距逐步縮小, 全行業銷售收入年均增速超過20%, 企業可持續發展能力大幅增強. ' 2014年-2016年, 根據中國半導體協會統計, 整合電路行業總銷售額分別為3015.4億元, 3609.8億元, 4335.5億元, 分別實現20.2%, 19.7%, 20.1%的增速.
值得一提的是, 整合電路設計產業一直發揮著龍頭作用. 在整合電路產業中, 設計行業產值佔比約38%左右. 2014年-2016年, 整合電路設計公司分別創造收入1047.4億元, 1325億元, 1644.3億元, 分別創造增速29.5%, 26.5%, 24.1%.
'按照綱要要求, 2020年, 設計行業銷售總額要達到3500億元, 需要未來三年實現21.6%的複合增長率' , 魏少軍介紹, '從趨勢上看, 21.6%的比例不高, 但實則不然, 隨著基數的增長, 後面實現這個增速會越來越困難. '
行業回歸理性
2013年, 有關部門開始調研整合電路產業, 並計划出台扶持政策. 這一年, 中國生產了14.6億部手機, 3.4億台計算機, 1.3億台彩電, 資訊技術產業規模12.4萬億元, 但進口整合電路2313億美元. 由於缺少整合電路這一核心價值環節, 行業平均利潤率只有4.5%.
2014年, 國家整合電路產業推進綱要出台, 1400億元的國家整合電路產業基金也在隨後成立, 過去三年中, 數十個地方政府, 大量社會資本湧入中國整合電路產業. 根據中國半導體投資聯盟不完全統計, 2013年以來, 地方政府已經成立了超過27個基金, 加上國家基金, 行業總基金規模已經超過6000億元.
其間, 整合電路行業上演數百起國內外併購, 行業投資, 半導體相關上市企業也不斷增長, 並突破100家. 而且, 2016年, 半導體企業僅A股融資已經超過220億元. 通過併購路線把中國半導體產業迅速做大, 做強, 長時間來成為行業主流的聲音.
'那個時候, 美股的晶片企業, PE值只有10倍, 而國內是40-50倍' , 一半導體行業資深人士介紹: '拉回國內上市, 轉手就能賺很多. 當時, 半導體資本的目標都是12個月實現3倍以上的投資回報, 少於這個數的項目都不談. '
然而, 2016年, 2017年之後, 這一路線在各種阻力中開始遇冷. '首先, 半導體資本對國內上市環境根本不了解, 一個 '更換主體之後3年才能申請上市' 就讓人頭疼' , 上述人士介紹, '層出不窮的限制條款, 擱淺了不少資本, 太多項目. '
與此同時, 國外半導體產業在不斷加強網路安全審查, 否決了大量中資發起的半導體收購項目. 2016年, 美國CFIUS接受申報了173個項目, 其中中資企業申報的收購項目占較大比例, 173個項目創造了曆史新高, 而駁回數量也刷新了記錄. 其間, Canyou Bridge以13億美元收購萊迪思半導體, 中資背景的Canyou Bridge三次向CFIUS申報, 三次均被駁回.
2017年, 美國安全審查繼續收緊, 而國內的資本運作也因種種原因未能突破, 興起於2014年的借併購迅速做大中國半導體產業的路線基本停滯.
'這兩年, 來自資本的誘惑太多了, 好像資本能解決一切問題. 我們甚至忘了自己的初心' , 上述資深人士回憶, '我們的初衷不是那3倍的回報, 而是把中國的資源都集合到半導體行業, 把企業做到第一. 現在我們回到了這個起點上. '
短缺6萬人才
2016年, 在各種熱潮刺激下, 中國整合電路涉及企業從736家暴增至1362家, 增長626家企業. 2017年, 全國設計企業增長18家, 總量達到1380家.
不過, 多數企業都逃不過被淘汰的命運. 台積電中國業務發展副總經理羅鎮球感慨: '1380家什麼概念, 其他所有國家的整合電路企業加起來都沒有這麼多. '
事實上, 在美國, 前十大半導體設計公司年收入佔全行業比例超過90%, 在中國台灣, 這一比例也超過80%, 高投資, 高科技含量使得這一行業天然具有極高的行業集中度.
在國內, 2017年, 前十大半導體設計公司收入總和為893.15億元, 佔全行業比例為45.9%, 比2016年的46.11%略有下降, 行業集中度仍遠低於國際水準. 不過, 魏少軍介紹, 2017年, 銷售額過億的191家企業創造收入1771.9億元, 占行業比例達到91.03%, 比2016年提升了10.06%, 產業集中度有所提升.
不過, 前十大設計公司在收入增長的同時, 盈利能力卻在持續減弱, 2017年, 十大設計公司的平均毛利率為28.67%, 比2016年的35.06%下降了6.39個百分點.
同時, 前100的設計企業的的平均毛利率為29.28%, 比上年的30.6%, 下降了1.32個百分點, '盈利能力持續減弱的現象去年已經出現' , 魏少軍介紹, '而這一現象今年還在持續. '
想要提升整體盈利能力必須在CPU, 存儲器, FPGA等高端領域實現突破. 在國內, CPU, 存儲器的進口額佔總進口額的70%. 而隨著2017年存儲器大幅漲價, 這一比例仍將進一步提高, 但這些產品的國產比例為0. 而且, 想要實現年均21.6%的市場增速, 中國企業也必須填補這些長期空白.
而進一步發展的難題主要在於人才. 2017年, 中國晶片設計行業從業人員約14萬人, 創造收入1946億元, 人均產值139萬元, 約21萬美元, 這屬於近年來相對較高的人均產值. 相比之下, 2016財年, 高通3.05萬員工創收223億美元, 人均產值73.1萬美元, 是中國從業人員的3.5倍.
魏少軍計算, '如果維持現在的人均產值, 實現2020年的目標需要28萬從業人員, 但我國高校2020年前累計能夠培養出來的畢業生總數不超過8萬人, 有6萬人以上的缺口. '
這隻是計算人才數量的缺口, 如果考慮到人才質量, 缺口將進一步擴大, 他表示: '我們現在不缺錢, 不缺市場, 就是缺人才. '