苹果财报公布后, 美股周二盘后大涨逾3%, 周三早盘再涨4%, 但台湾苹概股昨天却无激情走势, 指标股鸿海, 台积电, GIS, 玉晶光等均收黑, 外资更大卖鸿海与台积电各逾1万张; TPK, 可成也仅小涨1%内收市; 仅大立光大涨逾6%, 和硕涨约2%相对出色.
苹果上季iPhone销售量为5,221.7万支, 季减32%, 年增约3%. 虽然苹果旧机都仍贡献一定的销量, 但以新机来看, 去年同期苹果只有iPhone 7, iPhone 7 Plus两款新机, 但今年有iPhone 8, iPhone 8 Plus, iPhone X三款新机, 在 '三款对两款' 之下, 上季整体销量仅年增3%, 而且还较前一季大减逾三成, 是第一个信号.
业内人士分析, 对供应链而言, 原本为新机种投入的生产线布建, 零组件备料, 都以新机带动大量需求做准备, 但上季iPhone仅季增3%, 供应链得调配后续备料. 而季减32%, 出货数量减少, 对供应链的产能利用率, 就是很大的冲击.
第二个信号是, 上季苹果单机平均售价为728美元, 低于华尔街预期的742美元, 华尔街的预测主要来自推估高价的iPhone X占比, iPhone X上市的当季度, 平均售价是796美元, 显示iPhone X的高价, 仍是其销量增加的重要门槛.
根据美国消费者情报研究机构 (CIRP) 报告显示, 上季iPhone 8和iPhone 8 Plus占苹果手机销量的44%, 前一代手机iPhone 7和iPhone 7 Plus加起来也有20%, 而iPhone X销售量仅占所有iPhone的16%. 高规格的iPhone X销量未能明显成长, 无法催出供应链更佳利润.
第三个信号是, 上季包括Apple Music, App Store和iCloud在内的苹果服务业务营收为91亿美元, 优于预期, 苹果甚至预测, 服务事业到2021年时规模将成长至每年500亿美元, 随着苹果将重心放在非硬件产品, 同时继续在硬件维持成本下降策略, 台厂沾不到苹果非硬件业务成长的光, 还得继续承受砍价.