De acordo com a MiningWeekly, os EV globais aumentaram acima de todas as expectativas desde o início de 2017, tornando os "metais de energia" necessários para baterias de energia, incluindo minerais como o lítio, cobalto, níquel e grafite, uma oportunidade de investimento rara.
Desde o início deste ano, a produção de bateria de iões de lítio do mundo atingiu um recorde, adicionando 153GWh (153 milhões de kWh) de capacidade nova este ano, trazendo a capacidade total para 372GWh.
No entanto, Simon Moores, fundador e gerente da Mineral Intelligence Agency (BMI), disse que a demanda global por baterias de iões de lítio atingirá 750 GWh até 2025, das quais 645 GWh para baterias de íon de lítio para veículos elétricos. Portanto, o fornecimento de bateria de íon de lítio também estará em falta. Para atender às necessidades da necessidade de construir uma fábrica de super baterias, que é a base para o desenvolvimento de novos veículos de energia.
Mull há muito se preocupou com as "tempestades de energia metálica" até que os principais preços das metais da bateria subam, afirmando que, no futuro, a tendência para as baterias de íon de lítio dominará o mercado global de lítio, enquanto a demanda da China vai liderar o mundo com seu hard-rock lithium A construção da mineração será efetiva em 1 a 3 anos. O que contrasta, a fabricação ocidental de automóveis elétricos é relativamente tarde. Ele apontou que a questão é se mais fabricantes de automóveis seguirão a China Great Wall Motor Company para investir em Pilbara Minerals Empresas como a Pilbara Minerals estão envolvidas na indústria de mineração a montante.
Em setembro, a Great Wall Motors anunciou uma participação de 3,5% na Pilbara Mining Corp, um mineiro de lítio australiano, em uma mudança para garantir o fornecimento de baterias de lítio.
Segundo Moores, o desenvolvimento de veículos elétricos é uma oportunidade única de que todos os grandes fabricantes de automóveis tiveram que produzir seus próprios carros elétricos até 2020.
A demanda de bateria é forte
Para atender à demanda pelo desenvolvimento de veículos elétricos, Moore previu que o investimento em lítio na indústria de mineração de lítio precisará aumentar dos atuais 1,2 bilhões de dólares dos EUA para US $ 9 bilhões em 2022. A partir de agora, a cadeia de suprimentos de lítio não pode atender a demanda em 2025.
De acordo com a informação de primeira mão dominada por Moore, atualmente existem 24 unidades de bateria de íons de lítio que foram anunciadas, com vários graus de progresso.
Chris Berry, fundador da House Mountain Partners, com sede em Nova York, acredita que o anúncio de Tesla em 2014 de que a construção da maior mega-planta do mundo é um evento "explosivo" para a indústria de lítio ". 2025 Ano, a capacidade de produção de bateria de lítio 500GWh global nova, a capacidade total será de 6 vezes a capacidade atual. Esta é a razão pela qual muitos analistas de mercado melhoram a demanda do mercado de lítio. Não há muito tempo, se a demanda global de carbonato de lítio atingir 40 milhões de toneladas até 2025 Pode suscitar uma suspeita generalizada, mas agora, com a fabricação gigante, essa figura foi um pouco baixa.
Berry acredita que os movimentos dos fornecedores a jusante deixam claro que haverá uma forte demanda por baterias de íon de lítio, com a Volkswagen, por exemplo, anunciando que ele se tornará o maior líder de carros elétricos do mundo até 2025, investindo 34 bilhões de euros para isso. O plano, que era o dobro do plano anunciado há dois meses.
Além disso, o Ningde Times New Energy Technologies da China, um dos maiores fabricantes de baterias do mundo, planeja levantar US $ 2 bilhões em capital para expansão, o que Berry disse que significa que a empresa buscará o fornecimento a longo prazo.
Berry observou que a quarta revolução industrial, representada por novas tecnologias de energia, tecnologia da informação e biotecnologia, depende fortemente da segurança do abastecimento de materiais a montante, da indústria de processamento de som a jusante e do capital intelectual completo para produzir milhões de altamente customizados Claro, a demanda do consumidor em primeiro lugar, à medida que mais modelos entrarem no mercado, os veículos elétricos serão cada vez mais aceitos, a fábrica de bateria de lítio-íon fará parte de toda a cadeia de suprimentos. A demanda ficou clara apenas Mas a questão é exatamente o que é a demanda após 10 anos, 600 mil toneladas, 800 mil toneladas, ou 100 milhões de toneladas. Berry deverá exigir cerca de 700 mil toneladas, mas a previsão é realmente mais difícil. Agora, a questão é como reduzir Tempo para encontrar mais projetos de lítio no nível da bateria.
Abastecimento
Berry acredita que o futuro do financiamento do mercado virá mais dos investidores estratégicos e da integração do mercado. Para atender ao crescimento da demanda, grandes projetos não requerem necessariamente muitas empresas para investir, os OEMs serão eventualmente claros, o que buscará o fornecimento de matérias-primas Segurança.
Os dados da Berry mostram até agora que o Projeto Lítio financiou ou prometeu investir 1,4 bilhões de dólares dos EUA, e ele acredita que foi extremamente bem sucedido para um metal menos comercializável, mas isso precisa ser mantido para atender a demanda Precisa acelerar.Berry acredita que o fornecimento de mercado de lítio ainda é apertado em 2020, o preço do mercado de carbonato de lítio a longo prazo de 11.000 dólares americanos / tonelada. Embora a tecnologia da bateria esteja mudando rapidamente, mas a falta de bateria de íons de lítio provavelmente não será substituída. No entanto, No futuro, o preço da bateria de iões de lítio diminuirá a uma taxa de 8% a 12%, mas a sua densidade de energia aumentará a uma taxa de 5% ano a ano. A longo prazo, investidores estratégicos a jusante como o Ganfeng Lithium procuram fornecimento e estabelecimento a longo prazo A própria cadeia de abastecimento, o próprio mercado de baterias irá gradualmente equilibrar-se, mas a partir de agora até 2019, o mercado do lítio ainda é apertado.
Joe Lowry, um analista de mercado de lítio, acredita que o monopólio do mercado do lítio deixará de existir.
Embora Berry não pense que há uma bolha no mercado de lítio, ele adverte que o número de empresas de mineração de lítio de capital aberto é muito grande e há uma bolha.
Na região do "Triângulo do Lítio", a Argentina está desenvolvendo vigorosamente minas de lítio conduzidas pelo presidente Mark Conti, e as disputas entre a Companhia Chinesa de Química e Química (SQM) ea Junta de Desenvolvimento Econômico (CORFO) estão em negociação. De acordo com a mina, a Austrália Ocidental ainda detém a posição dominante. O projeto de expansão do Greenbushes foi concluído e dois novos produtores se juntarão à competição em 2018.
SQM, Albemarle e Tianqi Lithium estão ampliando sua produção, enquanto a Galaxy Resources e Neometals expandem suas operações em Pilbara, Austrália, já que outros projetos de expansão estão programados para abrir no futuro próximo, incluindo Alto Altura Mining e Nemaska Lithium, enquanto a Lithium Americas está investindo pesadamente na construção de suas instalações Cauchari-Oregon na província de Jujuy, na Argentina, Olaroz projeto primeira fase do projeto.
Dificuldades de cobalto
Outra bateria de lítio chave é o cobalto, o que é crucial para aumentar a densidade de energia da bateria, que aumentou 150% no ano passado, sendo o principal motivo para o aumento de preços o maior produtor de cobalto do mundo - A situação política na República Democrática do Congo é precária e algumas minas de cobre estão fechadas, enquanto o cobalto é um subproduto dessas minas de cobre.
O Cobalt 27, que atualmente detém 2.200 toneladas de cobalto metálico, não explorou nem engajou na mineração, mas forneceu oportunidades diretas para que instituições ou indivíduos invistam em cobalto metálico, evitando riscos de exploração e desenvolvimento. Diretor Presidente Anthony Rice De acordo com Anthony Milewski, o cobalto foi o primeiro de uma série de preços da energia devido à escassez de suprimentos de cobalto, otimizado quanto ao mercado de automóveis elétricos há alguns anos atrás. É otimista quanto às oportunidades de investimento no mercado. Em junho, a empresa em Toronto O mercado de ações de risco, o financiamento bem sucedido de 200 milhões de dólares canadenses, o maior IPO desde 2012. Mulluski disse que o mercado está esperando a decolagem econômica da Índia para impulsionar uma nova rodada de prosperidade de produtos, mas ninguém viu o elétrico O aumento do mercado de automóveis trouxe a próxima rodada do super ciclo.
No entanto, a oferta não consegue acompanhar o rápido crescimento da demanda.
Moores do IMC disse que os fornecedores de material de anodo estão comprando materiais três a cinco vezes mais do que antes, o que é incrível para as indústrias tradicionais, os fornecedores estão sob pressão crescente para lidar com a República Democrática do Congo A instabilidade política, por outro lado, deve lidar com a falta de outros materiais, como o ácido.
A demanda atual e potencial de baterias de veículos elétricos continua a superar até as previsões da indústria antes e até mesmo um ano atrás. Com a massa, a Ford / GM e Toyota e outros fabricantes de automóveis formalmente desenvolvem o plano de produção de veículos elétricos a bateria de lítio e a energia elétrica, a indústria Cada vez mais acredito que a demanda de cobalto aumentará substancialmente.
De acordo com Moores, mudanças significativas devem ocorrer no fornecimento de cobalto para atender a demanda de veículos elétricos em 2022. Além da tecnologia química, é necessário um aumento substancial nos recursos de cobalto.
Berry concordou, observando que os preços do cobalto não cairão bruscamente, e apesar do fato de que o Glencore e o Eurasian Resources Group podem fechar algumas falhas no próximo ano e meio, o cenário mais otimista é Pode alcançar um equilíbrio entre a oferta e a demanda, de modo que todo o crescimento da demanda adicional trará maior escassez de oferta e demanda, os preços do cobalto também aumentarão.
Berry estima que a demanda de cobalto será de 105 mil toneladas em 2017, dos quais 50% serão para baterias, e a demanda atingirá 175 mil toneladas em 2025, sendo 70% para baterias.
Berry acredita que os preços do cobalto aumentarão no curto prazo, já que os OEMs e outros jogadores a jusante da cadeia de abastecimento de cobalto enfrentam a escassez de cobalto face a face, uma situação que continuará até o tamanho do carro elétrico chegar ao fim em 2020. Portanto, o todo A cadeia de suprimentos de cobalto deve agora investir em vez de esperar.
Berry acredita que, uma vez que 96% da oferta de cobalto vem do desenvolvimento de cobre e níquel, é importante compreender primeiro a curva de custo de cobre e níquel para conhecer o potencial de fornecimento de cobalto adicional. Embora o Ocidente tenha criticado suas questões trabalhistas, A RDC continuará a desempenhar um papel decisivo no futuro fornecimento de minério de cobalto, em termos de tamanho e grau, e a humanidade precisa de um fornecimento de energia móvel e armazenamento de energia, embora não seja certo que o cobre, o lítio e o níquel serão necessários após 5 a 10 anos , O cobalto e a grafite, mas a demanda da comunidade de energia e metais continuará a crescer. Para resolver a falta de provisão de metais, requer diferentes tipos de especialistas técnicos e financeiros. Nos próximos dois anos, o nível de investimento na cadeia de suprimentos de íons de lítio determinará os próximos 15 anos Destiny.
Outros minerais
O níquel não recebeu atenção suficiente entre os quatro metais e minerais essenciais necessários para baterias de íon de lítio, mas o níquel e o lítio são igualmente importantes para aumentar a capacidade da bateria.
Moore prevê que a demanda de baterias de níquel nas baterias aumentará das 75.000 toneladas atuais para pelo menos 350.000 a 400.000 toneladas em 2025. Este é o mesmo nível de demanda de lítio ... ... como é atualmente exigido Três vezes, quatro vezes ou mesmo cinco vezes, uma tremenda mudança para esses metais, enquanto a demanda de níquel acabou de começar.
Embora a demanda de níquel provenha principalmente da indústria siderúrgica, o níquel de veículos elétricos aumentará das atuais 75 mil toneladas para pelo menos 200 mil toneladas até 2025. Este é um mercado de 2 milhões de toneladas e, portanto, o crescimento em veículos elétricos não resultará em um preço de níquel Continuou a aumentar.
A grafite escamosa de alta qualidade é usada como material catódico em baterias de íon de lítio, mas até agora caiu menos do que o lítio e o cobalto. Atualmente, o consumo global de grafite é de 650 mil toneladas / ano. Estima-se que a parcela global do mundo- Aumentado em 1%, o consumo de grafite em flocos aumentará 100 mil toneladas.
Estima-se que a demanda por grafite de alta qualidade aumentará em 300% até 2025, e sua demanda de grafite aumentará 10 a 20 vezes a do lítio. Se levarmos em consideração o crescimento global do mercado de aço e o crescimento explosivo de veículos elétricos, O cenário mínimo futuro precisa, mas também precisa construir várias novas minas de grafite.
