IXYS est un leader mondial des semi-conducteurs de puissance et des marchés de circuits intégrés, en mettant l'accent sur les semi-conducteurs de contrôle de puissance à haute tension sur les marchés industriels, de communication, de consommation et de soins de santé. IXYS possède une large base de clientèle avec plus de 3 500 équipes de vente directe et partenaires de distribution mondiaux Les revenus de l'année civile de IXYS 2017 de 322 millions de dollars, bénéfice EBITDA ajusté d'environ 13,5%.
La société combinée s'attend à ce que le chiffre d'affaires annuel atteigne environ 1,5 milliard de dollars et présente les énormes avantages stratégiques et financiers suivants: • Élargissement de la plate-forme technologique globale pour les marchés des entreprises et de l'industrie et de l'électronique • Amélioration de la gamme de contrôle de puissance dans le marché de l'automobile Développer le contenu du produit par unité de produits automobiles • Renforcer le développement de la technologie et les droits de propriété intellectuelle pour la technologie des semi-conducteurs à haute pression en carbure de silicium • Accroître sa position dans l'industrie des semi-conducteurs et augmenter l'échelle de production • Consolider les relations complémentaires dans la distribution et la distribution mondiale de produits électroniques Et obtenir un panier de ventes • Augmenter immédiatement le bénéfice ajusté par action et le flux de trésorerie disponible après la clôture de la transaction (2) • Des économies annuelles de plus de 30 millions de dollars, des synergies de revenus futurs et des taux d'imposition plus faibles peuvent générer une valeur ajoutée
"C'est une étape passionnante pour Littelfuse", a déclaré Dave Heinzmann, président et chef de la direction de Littelfuse, qui est l'acquisition la plus importante dans notre histoire de 90 ans. 'Le vaste portefeuille de semiconducteurs de puissance et expertise technique d'IXYS Nous accélérons notre stratégie de croissance et de croissance de l'énergie sur le marché OEM industriel, et la combinaison de Littelfuse et IXYS intègre nos capacités, notre culture et nos relations complémentaires.
Le président et chef de la direction de IXYS, Nathan Zommer, a déclaré: «Après la combinaison des deux entreprises, IXYS jouera le rôle central du rôle de base de semiconducteurs de puissance. Littelfuse et IXYS ont une longue histoire d'innovation et un historique de développement de produits axé sur le client , Nous travaillerons ensemble pour l'IXYS dans le marché des semi-conducteurs et des circuits intégrés afin de contribuer au succès de l'esprit d'entreprise.
«La combinaison d'IXYS et de Littelfuse a créé un acteur de marché plus fort pour l'industrie des semi-conducteurs de puissance, qui peut tirer parti de nos ressources collectives et de nos gammes de produits pour créer une plus grande valeur pour nos clients», a déclaré le président et chef de la direction d'IXzi, Uzi Sasson «Nous croyons que faire partie d'une entreprise de classe mondiale comme Littelfuse apportera un avenir brillant à IXYS et aux deux entreprises.
Faits marquants
La transaction devrait augmenter le bénéfice ajusté par action de Littelfuse et les flux de trésorerie disponibles immédiatement après la première année complète de la clôture de la transaction, à l'exclusion des coûts liés à l'acquisition et à la consolidation. Littelfuse devrait dépasser les deux premiers ans après la fin de la transaction 30 millions de dollars américains en économies de coûts annuelles à long terme, en tenant compte des produits complémentaires de deux sociétés, cette combinaison devrait également créer des synergies de revenus considérables, ainsi que le taux d'imposition futur pour réduire les avantages.
Parallèlement, le Dr Nathan Zommer, fondateur d'IXYS, est également le plus grand actionnaire de l'entreprise, détient environ 21% de la propriété et a signé un vote et une entente de soutien. En vertu des termes et conditions de l'accord, il accepte de voter pour Zommer devrait rejoindre le conseil d'administration de Littelfuse pour se conformer aux procédures de gestion et d'approbation du conseil d'administration et ses capacités techniques et sa vaste expérience dans le secteur des semi-conducteurs favoriseront l'intégration de l'entreprise après l'intégration du travail, Une carte routière innovante et une expansion des revenus.
La transaction sera complétée au premier trimestre de 2018, sous réserve des conditions réglementaires, y compris les approbations réglementaires et l'approbation par les actionnaires d'IXYS, et Littelfuse devrait consolider l'encaisse pour la transaction en combinant l'encaisse et les passifs supplémentaires Une partie du financement.
Morgan Stanley & Co. LLC et Wachtell, Lipton, Rosen & Katz serviront de conseillers financiers et de conseillers juridiques pour Littelfuse, respectivement. Needham & Company, LLC et Latham & Watkins LLP serviront de conseillers financiers et conseillers juridiques d'IXYS respectivement.
Téléconférence et messages de diffusion sur le Web
Littelfuse tiendra une conférence téléphonique aux investisseurs à 8h00, heure de l'Est (lundi) à 8h00, heure de l'Est, le lundi 28 août 2017. La conférence téléphonique sera diffusée en direct à www.Littelfuse.com. Parallèlement, les présentations de conférences et les webémissions archivées peuvent être consultés dans la page Souvenirs et présentation de la section Relations avec les investisseurs des sites Web publics et privés.