Chine, Pékin, 8 septembre 2017 - Littelfuse, Inc. (Nasdaq: LFUS) et IXYS (Nasdaq: IXYS) ont annoncé aujourd'hui un accord définitif en vertu duquel Littelfuse acquerra tout IXYS en espèces et en stock (IXYS 23 $ par action) ou les actions ordinaires de Littelfuse (IXYS), et chacun des actionnaires d'IXYS aura le droit de choisir une trésorerie (IXYS 23 $ par action) ou le stock commun de Littelfuse (IXYS), évalué à environ 750 millions de dollars et une valeur d'entreprise de 655 millions de dollars. (0,1265 actions Littelfuse par action), un total de 50% des actions IXYS sera converti en options de caisse et 50% seront converties en stock options.
IXYS est un leader mondial des semi-conducteurs de puissance et des marchés de circuits intégrés, en mettant l'accent sur les semi-conducteurs de contrôle de puissance à haute tension sur les marchés industriels, de communication, de consommation et de soins de santé. IXYS possède une large base de clientèle avec plus de 3 500 équipes de vente directe et partenaires de distribution mondiaux IXYS2017 chiffre d'affaires de 322 millions d'euros, bénéfice EBITDA ajusté d'environ 13,5%.
La société combinée s'attend à ce que le chiffre d'affaires annuel atteigne environ 1,5 milliard de dollars et présente les principaux avantages stratégiques et financiers suivants:
Développer l'entreprise sur le marché élargi des marchés industriels et électroniques
Augmentation de la pénétration des produits de contrôle de puissance sur le marché de l'automobile, augmentation du contenu des produits par unité d'automobile
Développement technologique et droits de propriété intellectuelle pour la technologie semi-conductrice à haute tension en carbure de silicium
Améliorer la position dans l'industrie des semi-conducteurs et augmenter l'échelle de production
Consolider la distribution mondiale des principaux produits électroniques sur la relation complémentaire et obtenir un panier de ventes
Augmenter immédiatement le bénéfice ajusté par action et les flux de trésorerie disponibles après la clôture de l'opération
Devrait enregistrer plus de 30 millions de dollars par année, les synergies de revenus futurs et les taux d'imposition plus faibles peuvent générer une valeur ajoutée
"C'est une étape passionnante pour Littelfuse", a déclaré Dave Heinzmann, président et chef de la direction de Littelfuse, qui est l'acquisition la plus importante dans notre histoire de 90 ans. 'Le vaste portefeuille de semiconducteurs de puissance et expertise technique d'IXYS Nous accélérons notre stratégie de croissance et de croissance de l'énergie sur le marché OEM industriel, et la combinaison de Littelfuse et IXYS intègre nos capacités, notre culture et nos relations complémentaires.
Le président et chef de la direction d'IXYS, Nathan Zommer, a déclaré: «Après la combinaison des deux entreprises, IXYS jouera le rôle central du rôle d'entreprise de semi-conducteurs de puissance. Littelfuse et IXYS ont une longue histoire d'innovation et un historique de développement de produits axé sur le client , Nous travaillerons ensemble pour l'IXYS dans le marché des semi-conducteurs et des circuits intégrés afin de contribuer au succès de l'esprit d'entreprise.
«La combinaison d'IXYS et de Littelfuse a créé un acteur de marché plus fort pour l'industrie des semi-conducteurs de puissance, qui peut tirer parti de nos ressources collectives et de nos gammes de produits pour créer une plus grande valeur pour nos clients», a déclaré le président et chef de la direction d'IXzi, Uzi Sasson «Nous croyons que faire partie d'une entreprise de classe mondiale comme Littelfuse apportera un avenir brillant à IXYS et aux deux entreprises.
Faits marquants
La transaction devrait augmenter le bénéfice ajusté par action de Littelfuse et les flux de trésorerie disponibles immédiatement après la première année complète de la clôture de la transaction, à l'exclusion des coûts liés à l'acquisition et à la consolidation. Littelfuse devrait dépasser les deux premiers ans après la fin de la transaction 30 millions de dollars américains en économies de coûts annuelles à long terme, en tenant compte des produits complémentaires de deux sociétés, cette combinaison devrait également créer des synergies de revenus considérables, ainsi que le taux d'imposition futur pour réduire les avantages.
En même temps que l'accord final, le Dr Nathan Zommer, fondateur d'IXYS, est également le plus grand actionnaire de l'entreprise, détient environ 21% de la propriété et a signé un vote et une entente de soutien. Aux termes et conditions de l'accord, il accepte de voter Zommer devrait rejoindre le conseil d'administration de Littelfuse pour se conformer aux procédures de gestion et d'approbation du conseil d'administration et ses capacités techniques et sa vaste expérience dans le secteur des semi-conducteurs favoriseront l'intégration de l'entreprise après l'intégration du travail, Une carte routière innovante et une expansion des revenus.
La transaction sera complétée au premier trimestre de 2018, sous réserve des conditions réglementaires, y compris les approbations réglementaires et l'approbation par les actionnaires d'IXYS, et Littelfuse devrait consolider l'encaisse pour la transaction en combinant l'encaisse et les passifs supplémentaires Une partie du financement.
Morgan Stanley & Co. LLC et Wachtell, Lipton, Rosen & Katz serviront de conseillers financiers et de conseillers juridiques pour Littelfuse, respectivement. Needham & Company, LLC et Latham & Watkins LLP serviront de conseillers financiers et conseillers juridiques d'IXYS respectivement.
Téléconférence et messages de diffusion sur le Web
Littelfuse tiendra une conférence téléphonique aux investisseurs à 8h00, heure de l'Est (lundi) à 8h00, heure de l'Est, le lundi 28 août 2017. La conférence téléphonique sera diffusée en direct à www.Littelfuse.com. Parallèlement, les présentations de conférences et les webémissions archivées peuvent être consultés à travers la page de souvenirs et de présentation de la section des relations investisseurs publicitaires du secteur public-privé.
À propos de Littelfuse
Fondée en 1927, Littelfuse est un leader mondial de la protection des circuits et dispose d'une plate-forme mondiale croissante pour le contrôle et la détection de puissance, fournissant aux clients des marchés électroniques, automobiles et industriels, y compris les fusibles, les semi-conducteurs, les polymères, Céramiques, relais et capteurs, etc. Littelfuse compte plus de 10 000 employés dans plus de 40 pays et régions. Pour plus d'informations, visitez www.Littelfuse.com.
À propos de IXYS
Depuis sa création en 1983, IXYS a été pionnière dans les principaux semi-conducteurs de puissance au monde, les relais à semi-conducteurs, les circuits intégrés haute tension et les microcontrôleurs. IXYS est un fournisseur reconnu mondialement de semiconducteurs avancés avec plus de 3 500 clients finaux, Communications, consommateurs, médecine et transport. Pour plus d'informations, visitez IXYS.com.